Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в четверг прервали серию роста под влиянием технических факторов, в фокусе остается принятие налоговой реформы
• Сенатор Марк Рубио готов проголосовать «против» налоговой реформы в случае, если не учтут его пожелания в отношении налоговых послабления для домохозяйств с низким доходов. Аналогичные «претензии» есть и у сенатора Майка Ли. Тем самым у республиканцев может не хватит голосов для одобрения законопроекта
• ЕЦБ оставил ключевую процентную ставку без изменений и подтвердил, что с января сократит объем выкупа активов с 60 млрд евро до 30 млрд евро вплоть до сентября и далее в случае необходимости
• Банк Англии сохранил ключевую процентную ставку без изменений на уровне в 0,5%
• Европейские фондовые индексы в четверг сохранили склонность к снижению на фоне заседаний ЕЦБ и Банка Англии
• Цены на нефть в четверг выросли на фоне сохранения простоя нефтепровода в Северном море из-за приостановки работы которого рынок продолжает не дополучать свыше 400 тыс. барр/сутки
• Российский рубль снял локальную перекупленность вопреки улучшению конъюнктуры на рынке энергоносителей – курс доллар/рубль в пятницу утром находится на отметке в 58,80 руб.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в среду продолжили придерживаться настроя к росту на фоне ужесточения монетарной политики ФРС
• Как и ожидалось, Федрезерв повысил диапазон ключевой процентной ставки на 25 б. п. до 1,25-1,50%, против чего проголосовали двое членов комитета (на предыдущем был один голос против)
• Траектория процентных ставок («dot plots») была оставлена без изменений и по-прежнему предполагает три повышения ставки в 2018-м году и два в 2019-м
• Обе палаты Конгресса США смогли согласовать единую версию законопроекта по налоговой реформе, детали будут озвучены в дальнейшем в течение недели, голосование будет назначено на следующей неделе – согласно рыночным слухам ставка корпоративного налога составит 21%, а не 20%, как того, хотелось Трампу, однако она будет применена сразу с начала 2018 года и не будет отложена на год, как предлагалось Сенатом
• Европейские фондовые индексы в среду решили перестраховаться перед вынесением ФРС вердикта по ставкам и публикации экономических прогнозов
• Цены на нефть в среду остро восприняли рост запасов бензина и увеличение добычи нефти в еженедельном отчете от Минэнерго США
• Распродажи доллара после подведения итогов заседания ФРС помогли рублю вернуть уверенность, несмотря на ощутимый откат цен на нефть – в четверг утром доллар/рубль находится на отметках в 58,60 руб.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы во вторник третий день кряду переписали исторические рекорды в ожидании одобрения налоговой реформы, однако подъем сдерживался ожиданиями итогов заседания ФРС
• Согласно источникам CNBC, согласованный обеими палатами законопроект по налоговой реформе будет включать в себе ставку налога на прибыль корпораций на уровне 21% и более высокий уровень стоимости жилья для вычета процентных платежей по ипотеке
• Цены производителей в ноябре выросли на 0,4% в помесячном и на 3,1% в годовом выражении, стержневой показатель – соответственно на 0,3% и 2,4%, что во всех случаях оказалось на 0,1% выше прогнозов аналитиков, годовой PPI ожидали на уровне 2,9%
• Европейские фондовые индексы во вторник укрепили позиции после двух вялых торговых дней
• Цены на нефть в среду возобновили рост в ожидании сокращения запасов нефти в США и благодаря поддержке от закрытия нефтепровода в Северном море с пропускной способностью в 450 тыс. барр/сутки
• Рубль вновь демонстрирует болезненную слабость – незначительный откат цен на нефть со свежих максимумов за два с половиной года вызвал его ослабление. Доллар/рубль в среду утром торгуется на уровне в 59,2 руб.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы после выходных продолжили восхождение к новым рекордным максимумам в ожидании одобрения налоговой реформы и благодаря отчету по рынку труда
• Европейские фондовые индексы в понедельник не смогли определиться с единым направлением динамики, переключив внимание с отчета по рынку труда на предстоящие заседания ведущих центральных банков
• Цены на нефть в понедельник продолжили придерживаться повышательной траектории, получив подпитку в виде приостановки прокачки нефти по нефтепроводу пропускной способностью в 450 тыс. барр/сутки из-за ремонтных работ
• Согласно комментариями министра нефти Кувейта, выход из сделки по ограничению нефтедобычи странами ОПЕК и Россией будет изучен до следующего саммита в июне. Его коллега из ОАЭ подтвердил, что к этому сроку план уже должен быть разработан
• Рост цен на нефть «расколдовал» российский рубль – курс доллар/рубль опустился ниже 59 руб.
• Fitch присвоило EN+ рейтинг «BB-» со «стабильным» прогнозом
• АФК Система и Российско-китайский инвестиционный фонд продают до 8% акций Детского мира
• Продажа Системой части акций Детского мира не связана с исками в отношении АФК
• Глава АФК Система Евтушенков назвал новый иск Роснефти «акцией устрашения»
• Обыкновенные акции Башнефти в начале торгов на Московской бирже снижались на 5,6%, до 2 тыс. 265 руб. за бумагу, привилегированные акции компании падали более чем на 9,7% в отсутствие новостей
• ММК приобрел Лысьвенскую металлургическую компанию

Развернуть пост и читать дальше …


MARGINGAME

21 декабря (четверг) вечером на Московской бирже пройдет игра
MARGINGAME – Биржевой спарринг – профессиональная тренировка для тех, кто хочет быть в отличной форме на рынке ценных бумаг. Возможность оценить и развить свои инвестиционные способности.

Тренинг проводят преподаватели экономического факультета МГУ.

Участие бесплатное. Приглашаются все неравнодушные к финансовым рынкам. Будет интересно, азартно, весело.

Призы победителям!
Золотой Parker и три сертификата на бесплатное обучение в полном цикле учебных программ по биржевой торговле и инвестициям – модуль “Финансист”.

GOLD PARKER

Подробности и регистрация >>


Фондовая биржа

Ожидания

• Сильный рост рабочих мест в ноябре вместе со сдержанным ростом зарплат создали в пятницу
благоприятную комбинацию для роста американского рынка акций к новым рекордам
• Число новых рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора в ноябре увеличилось до 228 тыс. при прогнозе в 200 тыс., уровень безработицы составил 4,1%, как и ожидалось, зарплаты выросли на 2,5% при прогнозе в 2,7% и 2,4% в октябре
• Европейские фондовые индексы завершили неделю в позитивном ключе благодаря урегулированию ряда спорных моментов между Великобританией и ЕС по Brexit и сильным данным по внешней торговле в Китае и по рынку труда в США.
• Цены на нефть в пятницу развили отскок благодаря признаком сохранения сильного спроса в Китае, а также из-за перспективы столкнуться с сокращением поставок из Нигерии из-за забастовки рабочих
• Российский рубль продолжает выглядеть неуверенно – на фоне роста цен на нефть на 2% укрепление против доллара в 0,2% – это не то, что можно было ожидать: доллар/рубль остается выше 59 руб.
• АФК Система подала иск к Роснефти и Башнефти о возмещении 330,4 млрд рублей
• АФК Система готова к урегулированию конфликта с Роснефтью на объективной основе в интересах всех участников спора и экономики РФ в целом
• АФК Система считает незаконным и необоснованными требования Роснефти о возврате дивидендов на 131,6 млрд. руб.
• Глава АФК Система Евтушенков назвал новый иск Роснефти «акцией устрашения»
• Роснефть назвала нелепым иск АФК Система на 330,4 млрд рублей
• Акции Системы на минимуме 3 лет из-за роста претензий Роснефти
• Татнефть за 11 месяцев увеличила добычу нефти на 1,5% – до 26,5 млн тонн
• Продажи Автоваза в ноябре выросли на 14%, за 11 месяцев – на 17%

Развернуть пост и читать дальше …


Налог на смерть

КоммерсантЪ опубликовал интересную статью о налоге на наследство. История, реальность и проблемы. Очень интересно. см. kommersant.ru >

Большой обзор от EY мировой практики (по странам) налогообложения наследства, дарения, недвижимости, и богатства. см. plan.ru >

В России налог на смерть “нулевой”, что радует.

Ставки налого на наследство по странам.


Индекс РТС: 1119.54 (-1.2%)
Индекс ММВБ: 2104.99 (0.0%)
Курс доллара к рублю: 59.13 (+0.4%)
Нефть марки Brent: 63.17 (-0.4%)

В течение недели плохие новости выходили одна за другой: новый иск Роснефти к АФК Система; ответный иск Системы к Роснефти; снижение кредитного рейтинга Системы, и подтверждение неизменным кредитного рейтинга Роснефти; отстранение России от участия в Олимпиаде-2018; новые экономические санкции США против компаний российского оборонного сектора; РЖД запретили пассажирам с верхней полки садиться на нижнюю без разрешения попутчика; …

При этом, Минэкономразвития рассчитал инфляцию на уровне 2,5 за 2017 год; ЦБ сообщил снижении ставок по ипотеке до исторического минимума в 9,95%, и видит спрос на ипотеку темпами +20% в год; Владимир Путин выдвинулся кандидатом в президенты, на очередной срок.

Графики индексов РТС и ММВБ консолидировались, так же как котировки нефти Брент и курс рубля.

Времени для Рождественско-Новогоднего ралли не остается. Вероятный рыночный сценарий на Московской бирже до кона 2017 года, ежедневное падение оборотов торгов, при медленном сползании котировок акций вниз к значению 2000 пунктов по индексу ММВБ. Рынок локальных акций входит в сезон анабиоза.

В рекомендацию на покупку с долгосрочными инвестиционными целями включены бумаги ПАО НПК ОВК (UWGN), как стабильной, высокотехнологичной и растущей промышленной компании, занимающей более 40% российского рынка грузовых магистральных вагонов. ОВК имеет хорошие перспективы роста капитализации, при относительно высоких и стабильных дивидендах.

Так же, инвесторам рекомендуется обратить внимание на покупку ОФЗ дальних выпусков, которые при текущих темпах инфляции ниже 3%, имеют доходность к погашению более 7%.

Ценные бумаги, рекомендуемые к покупке с инвестиционными целями
– ОФЗ дальних выпусков 26207, 26211, 26212, 26214, 26215.
– Yandex, Лента, Магнит, Детский Мир, Полиметалл, Московская биржа, ОАК, ВСМПО Ависма, Северсталь, ТМК, Акрон, ВТБ, Соллерс, РусГидро, ОВК.

Технический анализ индексов ММВБ и РТС, нефти и курса рубля.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в четверг выправили положение с начала недели, сфокусировавшись на позитивных ожиданиях отчета по рынку труда
• Европейские фондовые индексы в четверг не перехватили улучшение настроений в Азии и высокий старт торгов в США, продолжив демонстрировать разнонаправленные колебания
• Цены на нефть в четверг отскочили от минимальных отметок за месяц и в пятницу пытаются развить преимущество, невзирая на усиление американского доллара
• Российский рубль не отреагировал на улучшение конъюнктуры на рынке энергоносителей и остается чуть вблизи 59,20 руб. против доллара
• ЦБ не исключает возможности в 2018 г. дополнительной докапитализации банка ФК Открытие, на докапитализацию банка и предотвращение его банкротства ЦБ потратит 456,2 млрд рублей
• Рост пассажиропотока группы Аэрофлот в 2018 г. планируется на уровне 11,8% к показателю 2017 г.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в среду замедлили темпы снижения, а индекс высоких технологий Nasdaq даже выбрался в плюс
• Лидеры демократов в Конгрессе приняли приглашение республиканцев и президента Трампа обсудить дальнейшее финансирование работы правительства, несмотря на то, что их коллеги по партии настаивают на увеличении финансировании приоритетных направлений и решения вопроса прав детей, родившихся от иммигрантов
• Европейские фондовые индексы в среду продолжили ощущать недомогание от испарившегося позитивного настроения на рынках акций в мире, однако к концу дня диспозиция все же улучшилась
• Цены на нефть в среду усмотрели в еженедельном отчете Минэнерго США признаки ослабления спроса, что способствовало усилению давлению продавцов и откату к минимумам за две недели
• Российский рубль оказался не в состоянии что-то противопоставить снижению цен на рынке энергоносителей – доллар/рубль подорожал на 0,7%, превысив вновь планку в 59 руб. и составив 59,20 руб. по итогам дня
• Путин выдвинется на новый срок, чтобы остаться у власти до 2024г
• S&P: Расширение санкций США с запретом на инвестиции в российские гособлигации, которое в настоящий момент прорабатывает американский Минфин, вызовет панику на российском долговом рынке, которая может обрушить курс рубля
• S&P понизило рейтинг АФК Система до B+ с BB- с «развивающимся» прогнозом
• Акционеры Лукойла на внеочередном собрании одобрили выплату дивидендов за девять месяцев 2017 года из расчета 85 рублей на акцию,
• Газпром нефть изучает выставляемые Ираком на тендер месторождения, интересуется проектом Зурбатыя рядом с Бадрой
• Выпуск автомобилей Камаз за 11 месяцев вырос на 13%, до 35,3 тыс. штук
• Детский мир выплатит дивиденды за 9 месяцев из расчета 2,97 руб. на акцию

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые площадки во вторник вновь не проявили желания продолжить победную поступь, скорректировавшись уже третий день кряду, если смотреть по индексу S&P 500
• Европейские фондовые индексы во вторник завершили день с небольшим понижением, не получив поддержку от сильных экономических данных в регионе
• Цены на нефть во вторник переключили внимание на ожидания дальнейшего сокращения коммерческих запасов в США, избавившись от давления продаж после саммита ОПЕК в Вене.
• Российский рубль отыграл опровержение новостей о том, что Трамп будучи кандидатом в президенты искал поддержки у представителей России – несмотря на падение цен на нефть доллар/рубль во вторник торгуется по 58,7 руб.
• S&P: Санкции усиливают кредитные риски в российской экономике
• Чистая прибыль НМТП за 9 месяцев по МСФО снизилась на 26,4%, до $359,4 млн
• Акционеры Башнефти на внеочередном собрании 1 декабря приняли решение о выплате дивидендов за 9 месяцев 2017 г. в размере 148,31 руб. на акцию
• En+ расширит совет директоров еще одни независимым членом до конца 2017 г.

Развернуть пост и читать дальше …


После шести месяцев растущего тренда складываются сигналы к технической коррекции по индексу ММВБ. Сейчас индекс на поддержке по МА50 (синяя линия). Однако, это четвертое тестирование тренда поддержки, часто пробойное. Наиболее вероятным уровнем коррекции видится зона поддержки в районе 2000 пунктов по индексу ММВБ (MA200, красная линия, среднегодовое значение). Снижение 2200 -> 2100 -> 2000, это 10%-ти и 5%-ная техническая коррекция (от максимума и от текущего уровня, соответственно), что укладывается в нормальные рамки волатильности рынка.

Дополнительные предпосылки к коррекции создает ситуация на Wall Street, где на прошлой и текущей неделях начались продажи в акциях высокотехнологического сектора.

Технический анализ индекса ММВБ


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в понедельник вяло отреагировали на принятие Сенатом законопроекта по налоговой реформе, весь оптимизм во фьючерсах оказался «сдут», продажи в акциях компаний высоких технологий продолжились
• Европейские фондовые индексы в понедельник наверстали упущенное и отыграли назад опасения в росте вероятности импичмента Трампа после корректировки статьи ABC по поводу заявлений бывшего помощника по госбезопасности Флинна, а также позитив в отношении налоговой реформы в США
• Цены на нефть во вторник продолжают находиться под давлением от фиксации прибыли после согласования продления сделки ОПЕК+ по ограничению нефтедобычи после I квартала 2018 года. Ожидания дальнейшего сокращения коммерческих запасов в США не оказывают должной поддержки.
• Российский рубль отыграл опровержение новостей о том, что Трамп будучи кандидатом в президенты искал поддержки у представителей России – несмотря на падение цен на нефть доллар/рубль во вторник торгуется по 58,7 руб.

Развернуть пост и читать дальше …



Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в пятницу откатили от рекордных вершин в условиях роста вероятности импичмента Трампа, однако сильные потери в 1,6% оказались умеренными благодаря позитивным ожиданиям в отношении налоговой реформы после заявлений лидера сенатского большинства Митча МакКонелла, что у законопроекта есть достаточная поддержка
• К моменту завершению торговой сессии Сенат не стал голосовать по законопроекту, ряд республиканцев настаивают на необходимости добавления «фискального триггера» – автоматического повышения налогов в случае, если налоговые сборы окажутся ниже прогнозных значений
• Бывший советник по безопасности Майкл Флинн признал себя виновным в предоставлении ФБР недостоверных данных в отношении контактов с представителями России и по данным ABC готов свидетельствовать против США Трампа, что может тому в итоге стоить президентского кресла. Впоследствии телеканал ABC признал, что репортер, который озвучил эту новость, был некорректен в своих формулировках – Трамп пытался контактировать с русскими уже будучи президентом, а не кандидатом в президенты, как это было изначально подано
• Сенат США одобрил с голосами в 51-49 проект налоговой реформы. Теперь нижней и верхней палате Конгресса предстоит выработать единой законопроект, имеющиеся разночтения согласуемы, работа начнется на следующей неделе.
• Европейские фондовые индексы в пятницу не смогли избавиться от скепсиса в отношении принятии налоговой реформы до конца года и к концу сессии отразили негативные эмоции, связанные с готовностью бывшего советника по госбезопасности Майкла Флинна свидетельствовать против Трампа
• Цены на нефть в пятницу со второй попытки смогли проявить в полной мере радость от снятия неопределенности в отношении сделки ОПЕК+ по ограничению нефтедобычи после I квартала 2018 года в результате принятых решений на саммите в Вене
• Российский рубль нервно отреагировал на новости, связанные с Флинном, доллар/рубль подскочил в моменте выше 59 руб., прежде чем откатиться к 58,90 руб., евро подорожал до 70 руб.
• Добыча Газпрома за 11 месяцев выросла на 14,6%, экспорт в Европу – на 8,3%
• Затраты Мегафона на «пакет Яровой» могут составить 35-40 млрд руб. за 5 лет

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы в четверг устремились к новым рекордным максимумам благодаря росту уверенности в том, что законодателям удастся принять налоговую реформу до конца года
• Улучшению настроений способствовала информация, что сенатор-республиканец Джон Маккейн, который ранее фактически препятствовал отмене Obamacare, решил не подводить своих соратников по партии отдать свой голос за понижение налоговых ставок
• Европейские фондовые индексы в четверг не поддержали своих американских «коллег», завершив день на отрицательной территории
• Цены на нефть в четверг были подброшены вверх позитивной реакцией на новости из Вены. Где ОПЕК и Россия договорились о продлении сделки по ограничению нефтедобычи на весь 2018 год
• Рынок смог вздохнуть с облегчением поскольку ранее он получал противоречивые сигналы в выступлениях министров нефти стран-участниц, в частности были опасения, что Россия не станет ставить подпись под соглашением из-за нежелания брать на себя обязательства на все девять месяцев после завершения I квартала 2018 года
• В рамках достигнутого соглашения, Нигерия и Ливия взяли на себя обязательство не увеличивать добычу выше достигнутых уровней 2017 года
• Министр нефти Саудовской Аравии аль-Фалех: резкого выхода из сделки по сокращению добычи в январе 2019 г. не будет, завершение можно обсудить в конце 2018 г.
• Министр нефти Саудовской Аравии аль-Фалех: ОПЕК+ может пересмотреть параметры сделки в июне или раньше при необходимости – аль-Фалех
• Министр нефти Саудовской Аравии аль-Фалех:: ОПЕК+ ожидает снижения запасов нефти до средних пятилетних значений во второй половине 2018 года
• Новости из Вены с саммита ОПЕК улучшили не только ситуацию на рынке энергоносителей, но и заставили поверить в перспективы российской валюты – доллар/рубль вновь отвоевал рубеж в 58,50 руб.
• Газпром установил рекорд экспорта газа в Европу в ноябре в 626 млн куб. м в сутки
• Интер РАО направит на дивиденды за 2017 год 25% от чистой прибыли по МСФО, как и по итогам прошлого года, но в абсолютном выражении дивиденды за этот год будут ниже выплат за 2016 год, поскольку в прошлом они учитывали дополнительные дивиденды от продажи доли в Иркутскэнерго
• Акции М.Видео на торгах Московской биржи выросли на 18,7%, достигнув в пике отметки в 419,5 руб. за бумагу в отсутствие новостей
• Чистая прибыль Аэрофлота по МСФО за 9 месяцев упала на 38%, до 27,15 млрд руб.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• На американском рынке акций продолжила разворачиваться ребалансировка портфелей крупных участников рынка из акций технологического сектора в финансовый, триггером чего стало укрепление надежд на реализацию пакета налоговых реформ до конца года и как следствие повышение шансов на крутую траекторию повышения ФРС ключевой ставки
• Европейские фондовые индексы в среду дисконтировали в ценах прогресс в налоговой реформе и сдвиг с мертвой точки в переговорах Великобритании и ЕС по Brexit
• Информация от the Daily Telegraph была подтверждена – сумма «отступных» Великобритании из ЕС составил 50 млрд. евро.
• Цены на нефть в среду оказались под давлением противоречивых новостей из Вены, где министры нефти стран-участниц венского соглашения называли разные сроки продления ограничения нефтедобычи
• Министр энергетики РФ Новак: мониторинговый комитет ОПЕК+ рекомендовал продление сделки после марта 2018 г.
• Министр энергетики РФ Новак уверен в положительном исходе саммита ОПЕК+, сроки продления соглашения озвучат в четверг
• Министр энергетики РФ Новак: продление сделки об ограничении нефтедобычи должно привести к полной ребалансировке рынка, пока же рынок остается несбалансированным
• Откат цен на нефть и наступление доллара на рынке FOREX все же вызвали эрозию устойчивости российской валюты – доллар/рубль поднялся выше 58,60 руб.
• Чистая прибыль Газпрома по МСФО за 9 месяцев снизилась на 18%, до 581,8 млрд руб
• Индийская GAIL ведет переговоры с Газпромом о пересмотре 20-летнего контракта на поставку СПГ 2,5 т СПГ в год
• Чистая прибыль Россетей по МСФО за 9 месяцев выросла на 3%, до 81 млрд руб.
• Чистая прибыль Акрона по МСФО за 9 месяцев сократилась в 2,1 раза, до 10,14 млрд руб.
• В соответствии с рекомендацией индексного комитета от 2 ноября 2017 года в лист ожидания на исключение из индексов Мосбиржи и РТС вошли ценные бумаги: акции Группа ЛСР, Мосэнерго, Дикси, Акрона и депозитарные расписки Ленты

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы во вторник вышли на новые рекордные рубежи благодаря обнадеживающим новостям с Капитолийского холма в Вашингтоне
• Бюджетный комитет Сената США одобрил законопроект о налоговой реформе и передал его на голосование всей верхней палате Конгресса, которое, как ожидается, пройдет в четверг
• Пуск КНДР баллистической ракеты, которая упала в воды Японии, вызвал кратковременную негативную реакцию, поскольку президент США Трамп вместо «ярости и огня» отметил, что «США позаботятся о ситуации»
• Европейские фондовые индексы во вторник прервали негативную серию, получив поддержку от выступления будущего главы ФРС и позитивных корпоративных новостей
• Цены на нефть в среду вернулись к локальным минимумам на фоне некоторых сомнений, что завтра ОПЕК и Россия договорятся о продлении соглашения об ограничении нефтедобычи на весь следующий год, а также из-за неожиданного увеличения запасов в США
• Согласно рыночным слухам, сделка ОПЕК+ будет продлена на весь 2018 год с опцией ее пересмотра в июне из-за опасений Россий, что рынок может оказаться перегрет
• Откат цен на нефть и наступление доллара на рынке FOREX не повлияли на позиции российской валюты – доллар/рубль остался ниже 58,50 руб.

Развернуть пост и читать дальше …


Фондовая биржа

Ожидания

• Американские фондовые индексы открыли неделю индифферентным движением на малых объемах, вызванных отсутствием некоторых игроков после Дня Благодарения, после дежурного обновления рекордных максимумов; позитивные итоги Киберпонедельника не распространились на все сегменты рынка
• Сенаторы Рон Джонсон и Боб Коркер сообщили, что они будут голосовать против текущей версии законопроекта о налоговой реформе, однако они оставляют надежды, что их возражения будут услышаны, сегодня состоится голосование в бюджетном комитете, на всеобщее голосование закон, как ожидается, будет вынесен в четверг
• Европейские фондовые индексы в понедельник не придали должное значение готовности ведущих партий Германии вернуться за стол переговоров и обсудить возможность формирования коалиции большинства
• Цены на нефть во вторник находятся немного ниже максимумов за последние два с половиной года в ожидании саммита ОПЕК в Вене, который пройдет в этот четверг, ожидаемое возобновление прокачки «черного золота» по нефтепроводу Keystone способствовало откату котировок североамериканской нефти
• Тренд на укрепление российской валюты продолжился, в понедельник доллар/рубль едва не достиг 58 руб., однако разворот доллара на FOREX и откат цен на нефть от локальных максимумов способствовали возвращению обменного курса к исходным позициям, во вторник доллар стоит немногим более 58,4 руб.
• Выручка АФК Система в III кв. 2017 года по МСФО выросла на 2,1% до 180,6 млрд. руб. Скорректированная чистая прибыль в доле корпорации в отчетном периоде сократилась на 6,5% – до почти 5,2 млрд руб.
• АФК Система может провести IPO «Степи» и Segezha в 2019 г.
• Акционеры «Северстали» утвердили дивиденды за III квартал из расчета 35,61 руб. на акцию
• S&P улучшило прогноз по рейтингам ТМК до «стабильного» с «негативного»

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс РТС: 1166.09 (+3.0%)
Индекс ММВБ: 2161.17 (+1.4%)
Курс доллара к рублю: 58.37 (-1.2%)
Нефть марки Brent: 63.78 (+1.8%)

Курс рубля к доллару откатился к своему среднегодовому значению в районе 58,0 руб/usd. В целом, диапазон 58-62, видится как консенсус: вероятно, в этих пределах курс рубля закрепится на ближайшие несколько месяцев.

На рынке акций сохраняется среднесрочный тренд роста. Между тем, рост индексов ММВБ и РТС, в последние недели обеспечили всего три бумаги: Сбербанк, Газпром и Лукойл – имеющие более 40% веса в индексах. Весь остальной рынок “завяз” в боковике. И дальнейший сценарий не очевиден: либо остальные бумаги подтянутся к лидерам, либо акции лидеров: Сбербанка, Газпрома и Лукойла вернутся назад, к основной группе бумаг.

В целом, оптимизму на российском валютном и фондовом рынках способствует цена на нефть, которая обновила на прошедшей неделе свои двухлетние максимумы.

Новостной фон по локальному рынку, оценивается, как нейтральный.

Рост в декабре российского рынка акций может обеспечить либо переток средств населения из депозитов в акции, либо приток внешнего капитала. Вероятность двух этих сценариев оценивается, как низкая. Скорее всего, до Нового года, мы увидим консолидацию индексов РТС и ММВБ на текущих значениях, или откат их к своим техническим уровням поддержки: 1000 и 2000 пунктов, соответственно.

Ценные бумаги, рекомендуемые к покупке с инвестиционными целями
– ОФЗ дальних выпусков 26207, 26211, 26212, 26214, 26215.
– Yandex, Лента, Магнит, Детский Мир, Полиметалл, Московская биржа, ОАК, ВСМПО Ависма, Северсталь, ТМК, Акрон, ВТБ, Соллерс, РусГидро.

Технический анализ индексов ММВБ и РТС, нефти и курса рубля.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.