По ситуации

• Основной новостью международных рынков стали публикации Reuters, в которых высказываются сомнения в том, что торговое соглашение между США и Китаем будет заключено до конца года, и будет заключено вообще. Так же, после публикации вчера стенограммы последнего заседания ФРС, аналитики сделали выводы о том, что дальнейшее снижение процентной ставки маловероятно в ближайшее время.
• Главной локальной новостью стало сообщение, что Газпром на открытых тогах Московский биржи продает казначейский пакет своих акций общим объемом 211 млрд руб (см. Ведомости …). Но самое удивительное, что на этом акции Газпрома растут, по сути, на фоне падения всего остального рынка. Парадоксальная ситуация.
• Индекс IMOEX продолжает находиться в зоне консолидации. Падение широкого рынка компенсируется ростом акций Газпрома, имеющим в индексе большой вес.
• На международных рынках сформировался разворот к коррекции.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупать акции Аэрофлот, Яндекс, ОАК, Русал.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.


По ситуации

• Падение нефтяных котировок, высоковероятно, станет фактором к умеренной коррекции на российском рынке акций сегодня. На сырьевом рынке затоваривание, о чем говорят последние данные.
• Новостной экономический фон по России нейтральный.
• Мировой новостной фон умеренно негативный, на фоне неопределенности в сроках подписании торгового соглашения межу США и Китаем. А так же после серии слабых экономических статотчетов по Китаю, Японии, США и Европе.
• Существенных корпоративных новостей в сегодняшних газетах не обнаружено.
• Основные индексы Московской биржи в “боковике”.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупать акции Аэрофлот, Яндекс, ОАК, Русал.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• Информагентство CNBC сообщило в понедельник, что Китай пессимистично настроен в отношении сделки с США. Это подорвало позитивные настроения глобальных участников биржевого рынка. Но новость оказалась, почему-то, наиболее чувствительной для рынка России, который в понедельник обвалился против, в целом, нейтральных результатов торгов в США, Европе и Азии.
• Внутренний новостной фон сконцентрирован вокруг Газпрома, у которого на конец года / начало следующего приходится много событий: запуск Турецкого, Китайского и Северного потоков, продление транзитного договора с Украиной. В связи с этим, каждый день выходят новости о проблемах в том или ином его направлении. На таком фоне волатильность акций Газпрома будет оставаться высокой, и от этого инвестиционный спрос на его бумаги будет ограниченным.
• Внутренний новостной экономический фон, в целом, оценивается, как нейтральный. Наиболее значимыми сегодня являются новости: Детский Мир проводит SPO. Аэрофлот открывает новый международный терминал в Шереметьево в Январе.
• Графики индексов РТС и ММВБ находятся в зоне консолидации. Так же как в зоне консолидации находятся котировки нефти и сырьевых товаров. Явных сигналов ни к росту, ни к падению, на сегодня нет.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупать акции Аэрофлот, Яндекс, Сбербанк, Северсталь, РусАл, ММК, НЛМК, Лукойл.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


Изменение индексов за неделю:

Индекс РТС: 1449.42 (-0.4%)
Индекс MocБиржи: 2934.82 (+0.2%)
Курс доллара к рублю: 63.77 (+0.4%)
Нефть марки Brent: 63.35 (+2.8%)
Индекс DOW JONES: 27936.50 (+2.4%)

По ситуации

• В пятницу американские индексы обновили свои исторические максимумы, на ожидания скорого подписания торгового соглашения с Китаем.
• А в понедельник Китай поддал оптимизма на рынок неожиданно, впервые с 2015 года, снизив ставку межбанковского РЕПО на 5 пп до 2,5%.
• Цены на металлы и углеводородное сырье растут в понедельник, в надежде на восстановление объемов мировой торговли и восстановления спроса.
• Мировые финансовые рынки находятся на новой воле эйфории.
• Русский рынок акций вновь разворачивается к росту, после недели коррекции.
• Дополнительно к мировым новостям, российский рынок акций подогревается новостью о создании Яндексом Фонда общественных интересов (Public Interest Foundation (PIF)), куда будут переданы его акции, а управлять фондом будет Сбербанк. КоммерсантЪ … и Reuters …. На этой новости котировки Яндекса взлетели на Мосбирже на 5% на открытии торгов в понедельник.
• В целом, неделя начинается с оптимистичных настроений. Более того, есть все основания ждать сохранения оптимизма до конца недели, до пятницы, когда вновь избранный председатель ЕЦБ Кристина Лагард будет держать речь о кредитной поэтике европейского регулятора – от не ждут стимулов.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: От покупок по фьючерсу на индекс РТС (RIZ9).
• Позиционно: Покупать акции Яндекс, Сбербанк, Северсталь, ММК, НЛМК, Лукойл.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


Сегодня НАУФОР проводит конференцию : Инвестиционное консультирование. См http://www.naufor.ru/
Поэтому сегодня вновь без подробного утреннего обзора по финансовыми рынкам.

A90530CC-0CA9-4D0F-810D-616E504E84C7


Индексы Московской биржи в четверг продолжили коррекцию на фоне ряда негативных новостей по голубым фишкам, имеющим большой вес в индексе, а именно:
Акции Газпрома упали на новостях об отмене им размещения еврооблигаций, и дополнительно к этому, на комментариях президента Путина, о возможной остановке транзита газа через Украину с нового года.
Второй точкой продаж стал металлургический сектор, на фоне падения цен на промышленные металлы, и после публикации отчета Deloitte о проблемах в секторе из-за падения спроса в Европе и Китае.
Между тем, сейчас, на премаркете американские индексы обновляют свой исторический максимум, после того, как экономический советник Белого дома Ларри Кудов сообщил, что 16-месячные переговоры по торговому соглашению с Китаем закончены, стороны договорились.
Сегодня можно ждать эйфории на мировых рынках акций, в том числе и восстановления российских котировок.


Доброе утро!
Сегодня проходит встреча аналитиков, с финансовыми компаниями. Перед институциональными инвесторами выступят: Сбербанк, ВТБ, Мосбиржа, Тинькофф.
Материалами поделюсь. Утреннего обзора не будет.

0C291EF9-EAF6-46B5-8130-5B0D1BC5CF20


Столкновения и протесты в Гонконге.

По ситуации

• Американские фондовые индексы взлетели до новых рекордных максимумов в начале торгового дня во-вторник, вслед за резким ростом европейских индексов, после того, как Bloomberg сообщил о том, что США могут отложить решения о введении повышенных пошлин для европейских автопроизводителей после того, как Volkswagen и Daimler заявили, что перенесут часть своих глобальных закупок комплектующих на поставщиков из США.
• Трамп уже ближе к окончанию торгов в Нью-Йорке сделал заявление по Китаю, не сказав ничего нового, уклонился от того, что бы сообщить примерную дату подписания, и шокировал китайцев, пригрозив им новыми пошлинами, если они не захотят подписать сделку. Это стало поводом для падения акций в США к концу торгов, и в Азии сегодня.
• Акции в Гонконге резко упали сегодня. Протестующие запланировали парализовать финансовые центры в стране. Уже не работает транспорт, школы и многие предприятия, насилие распространилось по всему городу. Протестующие и полиция устраивали стычки в течение всей ночи в университетских кампусах. Старший суперинтендант полиции Гонконга заявил, что “город оказался на грани полного краха”.
• Индекс Московской биржи сформировал разворот к коррекции. Уровнем поддержки видится зона в районе 2700 пунктов по индексу IMOEX и/или 1300 пунктов по индексу RTS.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: От продаж по фьючерсу на индекс РТС (RIZ9).
• Позиционно: Без покупок.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• Мировые новости сосредоточены вокруг острейшего политического и экономического кризиса в странах Южной Америки. Президент Боливии заявил об отставке и бежал из страны в Мексику, на фоне вооруженных погромов и поджогов полицейских участков и госучреждений по всей стране.
• А так же, вокруг обострения протестов в Гонконге, где в последние дни был застрелен полицией студент, а другого протестующего сожгли живьем неизвестные.
• Члены ОПЕК не подтверждают сокращение добычи на своей встрече декабре.
• Аналитики отмечают резкий спрос со стороны глобальных инвесторов на защитные активы: акции нецикличных секторов и гособлигации.
• ВВП Индии упало больше чем на 4% г/г.
• В российских АДР на торгах в Нью-Йорке в понедельник были сильные продажи.
• Техническая картина по индексам Российских акций говорит о затухании спроса, и вероятном развороте к коррекции.
• Так же, сейчас в самом разгаре сезон квартальных отчетов, что вносит еще одну степень неопределённости на рынок.
• Между тем, на российском рынке акций сохраняется избыток денежных средств, при ограниченном предложении ценных бумаг, причиной чего стали снижающиеся процентные ставки по банковским депозитам.
• Подобней о текущих новостях см. ниже в обзоре.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупка акций: Северсталь, ММК, НЛМК, Мечел, РусАл. Магнит, Лента, МТС, Яндекс.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• Европейские профучастники предложили сократить торговый день на европейских биржах до 7 часов, с текущих 8 ½ – самой длинной торговой сессии в мире. Ассоциация финансовых рынков Европы (AFME), заявила, что более короткие часы повысят ликвидность, которая пострадала от роста пассивных и индексных фондов, поскольку биржевые фонды и хедж-фонды, используют цены на конец дня, и выставляют заявки только на аукционах закрытия. Это стало причиной, что последние пять минут торговли стали самым активными на рынке, причем треть объема торгов за день проходит в последний час торгов.
• Индексное агентство MSCI заявило, что с 27 ноября увеличит долю китайских акций в глобальном индексе рынков до 4.1%, с текущего их веса 2.55%. Закономерный вопрос, за счет сокращения долей акций каких стран произойдет это увеличение? Вероятнее всего, в большей степени, за счет российских бумаг.
• После бурного и практически безоткатного роста индексов в течение четырех недель, закономерной выглядит коррекция на фиксации прибыли в пятницу.
• Подробней о текущих новостях см. ниже в обзоре.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупка акций: Северсталь, ММК, НЛМК, Мечел, РусАл. Магнит, Лента, МТС, Яндекс.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• В среду на биржевых рынках мы наблюдали консолидацию. Индексы в США и Европе сдвинулись лишь на десятые доли процента. Сегодня Азия переняла тренд на рыночное спокойствие.
• В центре внимания мировых экономических порталов остается тема американо-китайского торгового соглашения, лейтмотив которой: Воде как стороны договорились, но остаются сомнения. В администрации Трампа сообщили, что подписание соглашения отложено до декабря.
• Сегодня глава ЦБ Японии Харухико Курода заявил, что центральный банк продолжит свою многолетнюю борьбу с дефляцией в стране, и масштабное смягчение денежно-кредитной политики, для достижения цели по инфляции в 2%.
• Европейские индексы консолидируются возле своего четырехлетнего пика. Аналитики отмечают новую волну склонности биржевых игроков к риску, которые перекладываются из бумаг защитных секторов в цикличные.
• В США на торгах в среду в центре внимания были акции страховых медицинских компаний, на фоне их хороших отчетов: DaVita (+12.9%), Humana Inc (+3.5%), CVS Health (+5.4%).
• Российский рынок акций не остался в стороне. Индексы день за днем обновляют свои абсолютные максимумы. Заметно вырос спрос покупателей в акциях второго эшелона, которые, несмотря на рост индексов, все еще находятся близко к своим многомесячным минимумам.
• Ожидания по российскому рынку акций остаются умеренно позитивными. Рекомендуется играть от покупок.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: От покупок по фьючерсу на индекс РТС.
• Позиционно: Покупка акций металлургов: Северсталь, ММК, НЛМК, Мечел, РусАл. Ритейлеров: Магнит, Лента. Связь: МТС.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


По ситуации

• Агентство Bloomberg сообщило во вторник, что Китай подыскивает место, где президент Си Цзиньпин и президент Трамп смогут встретиться и подписать торговое соглашение. На это есть большие надежды, так как возобновление полнообъёмной торговли между США и Китаем, даст выручку и компаниям из других стран Азии и Европы.
• По России своя тематика. С приближением нового года, традиционно, обостряются нефтегазовые проблемы, в частности, транзит газа через Украину, и сохранение ограничений на добычу нефти по сделке ОПЕК+. Соответственно, нужно быть осторожными в покупках акций Газпрома, и российских нефтяных компаний
• В целом, видится, что от тренда роста последнего месяца отстали акции компаний металлургического сектора, выплачивающие большие дивиденды, а так же акции ритейлеров.
• После публикации хорошего отчета Магнита за 3 кв., можно ждать возобновления покупок его акций, торгующихся сейчас неприлично низко. См. ir.magnit.com/…

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: От покупок о фьючерсу на индекс РТС.
• Позиционно: Покупка акций металлургов: Северсталь, ММК, НЛМК, Мечел прев. Ритейлеров: Магнит, Лента. Связь: МТС.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


Изменение индексов за неделю:
Индекс РТС: 1455.44 (+2.4%)
Индекс MocБиржи: 2930.40 (+2.0%)
Курс доллара к рублю: 63.54 (-0.5%)
Нефть марки Brent: 61.62 (-0.5%)
Индекс DOW JONES: 27270.00 (+1.3%)

По ситуации

• Наряду с общерыночным оптимизмом на глобальных рынках, вызванным заявлениям американской и китайской сторон, о том, что они движутся к заключению торгового соглашения, на рынок акций в России оказывает позитивное влияние недавно сниженная ключевая ставка ЦБ РФ, а так же прорывные новости по Северному потоку – 2.
• Дополнительным фактором к оптимизму, стал безболезненный переход через “Час X” (31 октября) по BREXIT. Выход отложен, и появился новый шанс, что он совсем не состоится.
• Индексы в США и Европе обновляют свои исторические максимумы. Индекс Московской биржи не отстает от них. С открытием торгов во вторник, после трехдневных выходных, мы наблюдаем покупки по всему фронту акций: как первого, так и второго эшелона.
• Учитывая традиционную инерцию биржевых движений, можно ожидать продолжение роста в российских акциях еще как минимум 2-3 дня.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: От покупок о фьючерсу на индекс РТС.
• Позиционно: Покупки в акциях первого эшелона.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• В среду, ФРС понизила процентную ставку на 0,25 пп до 1.5% … 1.75%. При этом, председатель Пауэлл дал сигнал, что регулятор приостановит цикл снижения ставки. Эти две новости от ФРС, в целом, уравновесили друг друга, и свое влияние на финансовый рынок. Президент Трамп настаивает на дальнейшем снижении ставки: это понизит курс доллара, и улучшит торговое преимущество страны.
• Вновь возникли серьезные опасения в отношении торгового соглашения между США и Китаем. Малого того, что противоречия между позициями сторон остаются очень сильными, так и отменен саммит G20, запланированный в Чили на 14-15 ноября, на котором планировалось подписание сделки. В Чили массовые протесты, заблокирована работа инфраструктуры, в связи с чем президент страны принял решение об отмене саммита.
• Сегодня в пятницу, в США главная статистика недели – занятость за октябрь, к которой будет приковано внимание трейдеров. Есть все основания ожидать негативных данных, из-за, более чем, 40-дневной забастовки рабочих GM.
• Тема импичмента Трампа, широко освещенная в российских СМИ, не является топ-новостью на западе.
• Индексы Московской биржи находятся близко к своим максимумам. Осцилляторы в зоне перекупленности. Возросшая волатильность является сигналом к вероятной коррекции. Потенциал которой, если она состоится, ограничен сильной фундаментальной поддержкой на фоне переоценки российских биржевых активов в большую сторону, после снижения ставки ЦБ РФ.
• На длительные трехдневные выходные 2-4 ноября рекомендуется закрыть спекулятивные и маржинальные позиции.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


Вчера, один из крупнейших американских розничных брокеров Interactive Brokers (IBKR / IB) разослал своим клиентам анонс об вновь открывшемся доступе к торгам на московской бирже. На первом этапе, клиентам будет доступен список из 41 акции (которые входят в индекс IMOEX / список тиккеров см. по ссылке >).

Interactive Brokers имеет более 600 000 клиентов, с активами более $125 млрд., которым брокер обеспечивает доступ к 125 биржевой площадке в 31 стране мира. Кроме того, уже не первый год IB устойчиво занимает первые строчки в рейтингах американских брокеров.

Видится, что включение Московской биржи в список доступа для клиентов IB дает большой потенциал роста котировок для, того самого, узкого списка из 41 акции в составе индекса. По сути, только сейчас, Московская биржа выходит на международный уровень.


По ситуации

• На финансовых рынках затишье, консолидация, перед решением ФРС по кредитной политике, которое будет объявлено сегодня вечером в 21:00 мск, уже после закрытия торгов на Московской бирже.
• Одной из основных тем является заявление представителя администрации США о том, что американо-китайское торговое соглашение вряд ли будет подписано на саммите G20 в Чили 16-17 ноября. Камнем преткновения стал импорт Китаем сельхозпродукции из США, который за несколько лет сократился вдвое. См. Reuters …
• По российским индексам акций мы так же наблюдаем консолидацию, при том, что в первом эшелоне сохраняются сильные точечные разнонаправленные движения.
• Понижение ставки ФРС, видится, уже включенным в цены, и, не исключено, что реакция рынка будет от обратного – фиксация на новостях. В связи с этим, рекомендуется выжидательная тактика в краткосрочном периоде. Играть на повышение – высокий риск. Играть на понижение еще рано – нет сигналов или тренда к этому. При этом, в России нас ждут длинные трехдневные выходные со 2 по 4 ноября, что создает повышенный риск переноса позиции.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• На российском рынке акций, с понедельника, сформировалась волна коррекции. Причем продажи идут в тех же самых “голубых фишках” которые активно росли и помогли обновить максимумы по индексам: Лукойл, Сургутнефтегаз, Газпром, и т.п.
• Судя по динамике в АДР, международные инвесторы на крупных объемах перекладываются из Лукойла и Сургутнефтегаза в АДР МТС и ГМК Норильский никель.
• В целом на мировых биржах затишье. Инвесторы ждут на этой неделе решений по кредитной политике от ФРС, Банка Японии и Банка Канады. Не исключено, что реакция будет такая же, как и в России, после пятничного понижения ключевой ставки ЦБ РФ: Покупай на ожиданиях, продавай на новостях.
• Соответственно, на текущий момент, наиболее рациональной видится краткосрочная стратегия – выжидательная.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


НПФ сокращают свои вложения в акции. (КоммерсантЪ)
Акции Тинькофф прошли листинг на МосБирже (Ведомости)
Новелла: Гарантированный пенсионный план (ГПП). (Ведомости)
ЦБ решительно снизил ставку до 6,5%. (Ведомости)
ЦБ ввел лимит на долговую нагрузку заёмщиков. (КоммерсантЪ)
В УК вводится статья за нелегальное ростовщичество. (КоммерсантЪ)
Telegram снова отложил запуск своей блокчейн-платформы TON. (Ведомости)
МТС остается на NYSE. (Ведомости)
Банки начали массовый выпуск инвестиционных облигаций. (Ведомости)
Власти Индонезии объявили запрет на экспорт никеля. (КоммерсантЪ)
О перспективах развития альтернативной энергетики. (КоммерсантЪ)
История: “Глубокий кризис капитализма” в 1929 году. (КоммерсантЪ)


Изменение индексов за неделю:

Индекс РТС: 1421.20 (+4.9%)
Индекс MocБиржи: 2873.41 (+4.4%)
Курс доллара к рублю: 63.85 (+0.1%)
Нефть марки Brent: 61.92 (+4.5%)
Индекс DOW JONES: 26908.00 (+0.4%)

По ситуации

• Снижение ставки ЦБ РФ на 0,5 пп до 6,5% стало главным фактором оптимизма для российского фондового рынка на прошлой неделе. Учитывая, что ЦБ видит инфляцию на конец года уже ниже 4%, можно ожидать дальнейшего скорого понижения ставки ЦБ до 6% к концу года, и даже ниже до 5% в 2020 году.
• Рублевый индекс Московской биржи IMOEX на прошедшей неделе обновил свой исторический максимум, а долларовый индекс РТС обновил свой многолетний максимум. Однако, покупки, все так же, распределены по рынку очень неравномерно. Рост индексов продолжают формировать лишь очень ограниченное количество акций, таких как: Лукойл, Сургутнефтегаз, ГМК Норильский Никель, Газпром. При этом для российских биржевых индексов есть риск столкнуться с историей: “Я тебя породил, я тебя и убью!” – доминирование в весе индексов небольшого количества голубых фишек, может нанести сильный урон всему рынку при их точечной коррекции. Очень печальная картина в акциях второго эшелона: они не только не растут, но в большинстве своем продолжают тренд на снижение.
• Видится, что агрессивный тренд роста в российских облигациях еще не закончен. С начала года, за 9 месяцев, дальние выпуски ОФЗ уже принесли инвесторам доходность порядка 15%. Пока есть предпосылки к дальнейшему снижению ключевой ставки ЦБ, следует ожидать дальнейшего роста котировок ОФЗ.
• Сантименты по российскому рынку акций на начало недели оцениваются как умеренно позитивные. Однако, кроме ставки ЦБ, никаких ярких новостей, которые могли бы стать драйвером рынка, пока не видно.
• На глобальном рынке в центре внимания две темы: новости о потеплении между США и Китаем в деле заключения торгового соглашения; и BREXIT, по которому в пятницу ЕС согласовало бессрочную отсрочку, но британский парламент все еще не определился, как ему самому поступить.
• Основные ожидаемые события этой недели: 30 октября решение ФРС, а 31 октября решение Банка Японии по кредитной политике. Кроме того, сейчас пик корпоративных отчетов, что создает высокую внутридневную волатильность, и затрудняет краткосрочное прогнозирование.

Другие интересные новости см. ниже в обзоре.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …


По ситуации

• Сегодня ЦБ РФ порадует нас снижением ставки на 0,5 пп до 6,5% – все в этом уверены, и это снижение уже в цене.
• Вчера рублевый индекс Московской биржи обновил свой исторический максимум, на предвкушении трейдерами этого события. И, кроме этого, мы имеем множество признаков того, что на российский фондовый рынок хлынула новая волна денег. Ведь больше некуда: сейчас нет доходности ни в бизнесе, ни в недвижимости, ни в покупке доллара, ни теперь и в банковских депозитах … Единственное оставшееся место, где можно заработать легкие и большие деньги – на бирже ))
• На торгах на Московской бирже сегодня, в пятницу, ожидается контр тренд на фиксации прибыли, и перед следующей неделей богатой событиями.
• Некоторые из них:
30 октября решение ФРС по кредитной политике;
31 октября BREXIT;
31 октября последний день Марио Драги, он уходит с поста председателя ЕЦБ, и ему на смену приходит ex. председатель МВФ француженка Кристин Лагард.
31 октября решение Банка Японии по кредитной политике.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями:
Облигации: ОФЗ выпусков 46020, 46022, 26225, 26224, 26223, 26212.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, ТМК, Акрон, ФосАгро, ОАК, ВСМПО Ависма, Протэк, Сбербанк преф, Московская биржа, Яндекс, Лензолото, АФК Система, ВТБ, Аэрофлот, Сургутнефтегаз преф.

Индексы РТС и ММВБ.
Индекс Dow Jones.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Развернуть пост и читать дальше …