Индекс ММВБ: 1300,54 (-2,15%)
Индекс РТС: 1145,66 (-2,25%)

По ситуации

• Снижение на Московской бирже наблюдается уже 3 торговую сессию подряд. Сегодня российские фондовые индексы понесли заметные потери в пределах 2,2% при торговом обороте порядка 50млрд рублей.

• Сегодняшняя динамика отечественных индексообразующих бумаг была, целиком и полностью, обусловлена событиями, разворачивающимися на Юго-Востоке Украины. После того, как киевские власти предприняли попытку провести спецоперацию в Славянске, министр обороны РФ Сергей Шойгу объявил о начале военных учений на границе двух государств. Эскалация конфликта, похоже, при самом радикальном развитии событий может привести к прямому военному вторжению со стороны российских войск, что сводит на нет все попытки роста отечественных биржевых бенчмарков. В эти условиях, наиболее логичным решением выглядит ожидание. Следует понаблюдать, где индексы закроются завтра, чтобы прийти к какому-либо определенному мнению.

• Российские и мировые СМИ активно следят за происходящим на Украине.

Развернуть пост и читать дальше …


Сложный новостной фон, окружающий сейчас Россию, на фоне украинских событий, становится фактором, сдерживающим биржевые инвестиции. Вместе с тем, страхи создают возможности заработать высокую прибыль.

Возможность №1:
Фиксированный купонный доход.

ОФЗ

Доходность по самым надежным на финансовом рынке России инструментам с фиксированной доходностью – Облигациям Федерального Займа (ОФЗ) – оставляет сегодня порядка 9,1% (!) Это почти в полтора раза выше, чем менее надежный срочный годовой депозит в Сбербанке (6,3%) на 700 000 руб. Покупка ОФЗ, более чем доступный инструмент для частного инвестора. При этом, в отличие от срочного банковского депозита, инвестируя в облигации, дополнительным бонусом будет возможность в любой день отозвать инвестиции без потери процентной ставки. Кроме того, держатель облигаций получает купонный доход два или четыре раза в год. Нет ни каких ограничений на минимальный или максимальный размер капитала.

Корпоративные облигации

Если инвестор готов взять на себя риск, и вложиться в корпоративные облигации, то его фиксированная доходность может составить до 50% годовых.

Обигационная доходность.

Возможность №2:
Дивидендная доходность.

Начинается «дивидендный сезон»

Крупнейшие российские корпорации показали стабильные финансовые результаты по итогам 2013 года и уже объявили размер дивидендов (см. таблицу). Это, безусловно гарантированные выплаты, которые будут перечислены акционерам уже к концу июля. При этом, что бы получить весь объем дивидендов приходящихся на акцию, достаточно владеть акций только один день (!) – на дату «отсечки» – дату формирования списка лиц имеющих право на получение дивидендов.

Более того! Купив акции сейчас, инвестор получает дивиденды на свой счет уже через три месяца, что и так высокую дивидендную доходность превращает в двузначную доходность в годовых процентах.

Бонусы

Дополнительным бонусом будет высоковероятный рост курсовой стоимости самих российских акций, которые являются существенно недооцененными по отношению к западным аналогам.

Дивидендная доходность.

Возможность №3:
Рост курсовой стоимости акций.

Российский рынок акций, на фоне конфронтации с «западом» третий год испытывает отток капитала. С другой стороны, неоправданно высокие ставки по банковским депозитам, которые до последнего времени предлагали российские банки частным инвесторам, успешно составляли конкуренцию инвестициям в ценные бумаги. В результате, на российском фондовом рынке сложилась аномальная ситуация, когда акции крупнейших национальных корпораций торгуются с существенным дисконтом к их справедливой стоимости и к мировым аналогом.

Газпром vs PetroChina/Shell

Для сравнения: по различным методикам, акции Газпрома недооценены от 2 до 5 (!) раз по отношению, например, к Royal Dutch Shell или PetroChina ?!

Дисконт российских акций Газпрома.

Индекс РТС vs ВВП

По индексу РТС российский рынок акций торгуется на уровнях конца 2005 года, что не отражает рост российской экономики (ВВП), который в 2005 году составлял $591 млрд., а по итогам 2013 года вырос в 3,4 раза до $2015 млрд. !

График индекса российских акций (РТС).

Как воспользоваться этими возможностями?
Как увидеть множество других идей?!

Стать грамотным инвестором!
Пользуясь случаем, приглашаю всех желающих на учебный курс:

Стратегии управления личными инвестициями
Состоится: 26-27 апреля (сб+вс) / Москва

Этот курс для тех, перед кем стоит задача сохранить от инфляции свой капитал, снизить до нуля риск его потери, а так же получить новые идеи: куда вложить деньги. На ваших глазах будет доступно показано, как поэтапно создать инвестиционный портфель с низким риском и с высокой доходностью. Будет разобрана текущая ситуация на фондовом рынке, и даны инвестиционные рекомендации на текущий год. Узнать подробности и принять участие >>

Или свяжитесь со мной для индивидуальных консультаций:
Tel: +7 495 749 3253, email: blog01@plan.ru

© Дмитрий Сухов


Доброе утро!

Главные новостные тренды:

• Продажи новых домов в США в марте сократились на 14,5%.
• Промышленный сектор в зоне Евро демонстрирует признаки активности, вопреки ожиданиям рыночных экспертов.
• Запасы нефти и нефтепродуктов в США увеличились больше прогнозов, согласно отчету Минэнерго.

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс ММВБ: 1329,11 (-0,49%)
Индекс РТС: 1171,99 (-0,58%)

По ситуации

• Вторая сессия подряд на Московской бирже завершилась умеренным снижением российских фондовых индексов в пределах 0,6%. Торговый оборот составил 30млрд рублей.

• Неослабевающее напряжение вокруг “Украинского кризиса” продолжает сдерживать покупки российских “голубых фишек” на отечественной фондовой площадке. По всей видимости, в краткосрочной перспективе этот фактор будет иметь ключевое влияние на рынок, по крайне мере, до тех пор пока, киевские власти не предпримут попытки мирного урегулирования кофликта на Юго-Востоке страны.

Если же оценивать среднесрочную перспективу, то вероятность продолжения роста с целью 1440п по индексу ММВБ, по-прежнему, оценивается выше, чем развитие коррекции. Действия от покупок выглядят более логичными в данном ключе. Однако, следует внимательно отнестись к рискам и формированию позиций в целом, поскольку рыночная динамика продолжает зависеть от политических, а не экономических событий.

• Российские и мировые СМИ активно следят за происходящим на Украине.

Развернуть пост и читать дальше …


Доброе утро!

Главные новостные тренды:

• Netflix и Comcast представили сильные финансовые результаты за первый квартал текущего года.
• Потребительское доверие в зоне Евро неожиданно выросло.
• Промышленный сектор в Китае продолжает замедляться.

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс ММВБ: 1335,62 (-0,70%)
Индекс РТС: 1178,81 (-0,77%)

По ситуации

• Вторник на Московской бирже завершился умеренным снижением российских биржевых индексов в пределах 0,8%. Торговый оборот составил 33млрд рублей.

• Сегодня отечественная фондовая площадка продолжила снижение. Техническим фактором для этого послужил незакрытый геп по рублевому бенчмарку, находящийся возле отметки 1330п. Если же оценивать среднесрочную перспективу, то вероятность продолжения роста с целью 1440п по индексу ММВБ, по-прежнему, оценивается выше, чем развитие коррекции. Действия от покупок выглядят более логичными в данном ключе. Однако, не стоит забывать, что баланс сил на российском фондовом рынке может резко изменится под влиянием новостей из Украины, поэтому стоит внимательно отнестись к рискам и формированию позиций в целом.

• Российские и мировые СМИ активно следят за происходящим на Украине.

Развернуть пост и читать дальше …


Доброе утро!

Главные новостные тренды:

• Американские инвесторы ожидают квартальных отчетностей наиболее узнаваемых национальных брендов.
• Трейдеры в Европе возвращаются на биржевые площадки после длинных выходных.

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс ММВБ: 1345,04 (-0,85%)
Индекс РТС: 1187,94 (-1,02%)

По ситуации

• Новая неделя на Московской бирже началась со нижения отечественных индексов в пределах 1%. Торговый оборот минимальные за последние 2 месяца 20млрд рублей.

• Женевские переговоры по “украинскому кризису”, как уже было замечено ранее, не увенчались конкретными действия, а потому позиитвная реакция на их итоги была несколько преувеличена. Стоит также сказать, что сегодня отечественные фондовые площадки не имели каких-либо внешних ориентиров, поскольку большинство западных рынков было закрыто из-за праздника. Поэтому исходя из этих двух факторов, умеренная интрадэй-коррекция фактически была единственным приемлимым на сегодня сценарием. В целом же, вероятность продолжения роста с целью 1440п по рублевому индексы ММВБ, по-прежнему, оценивается выше, чем развитие коррекции.

• Российские и мировые СМИ активно следят за происходящим на Украине.

Развернуть пост и читать дальше …


Доброе утро!

Главные новостные тренды:

• Европейские площадки сегодня закрыты на празднование католической Пасхи.
• Женевские договоренности не смогли повлиять на ослабление ситуации на Юго-Востоке Украины.

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс ММВБ: 1356,54 (+2,02%)
Индекс РТС: 1200,22 (+2,35%)

По ситуации

• Пятница на Московской бирже завершилась заметным ростом индексов ММВБ и РТС в пределах 2,3%. Торговый оборот составил минимальные за последние 4 недели 28млрд рублей.

• Женевские переговоры по “украинскому кризису” пусть и не увенчались конкретными заявлениями или действиями, но в целом, успокоили финансовые рынкии заставили инвесторов переоценить взгляд на российские рисковые активы. Замечу, что благодаря смене новостного фона текущая неделя, равно как и две предыдущие, завершилась вблизи своих локальных максимумов, что является ярким признаком продолжения роста в среднесрочной перспективе. Закрытие гепа, расположенного возле 1440п по индексу ММВБ, как и прежде выглядит более вероятным развитием событий, чем начало существенной коррекции. Основными препятствиями для ускорения роста с вышеозвученной целью пока видятся: ухудшение новостного фона в отношении украинских событий, а также длительная консолидация в диапазоне 1370-1390п по рублевому бенчмарку.

• Российские и мировые СМИ активно следят за происходящим на Украине.

Развернуть пост и читать дальше …