Индекс ММВБ: 1609,19 (-2,92%)
Индекс РТС: 968,81 (-2,23%)

• Неделя закончилась на самом интересном месте … Индекс Шанхайской биржи обвалился на 6,5% в четверг, сегодня обвалился на 2,92% индекс Московской биржи.
При том, что нефть сорта Брент выросла на 4,7% … В пятницу под распродажу попали целевым образом акции нефтяных компаний: Газпром (-4,6%), Татнефть (-4,95%), Роснефть (-4,41), Сургутнефтегаз (-4,02%). Не в тему попал только Уралкалий (-8,89%).
• Важнейшая статистика недели: ВВП США за 1 кв. оказался во втором чтении -0,7%, против первого чтения +0,2%.

Графики

Технический анализ индексов ММВБ и РТС.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


rubusd forecast

Курс рубля к доллару подошел к уровню сопротивления, по МА50 и близок к историческому сопротивлению в районе 54. Дальнейшая девальвация с горизонтом в несколько месяцев маловероятна. В целом до сентября ожидается консолидация курса рубля к доллару в диапазоне 49-54 руб/usd.


Ожидания:

• Индекс РТС опустился в зону поддержки в районе 1000 пунктов.
• Курс рубля к доллару, наоборот, вырос до уровня сопротивления по МА50.
• Ситуация видится как сбалансированная. Сильных движений ни вниз, ни вверх сегодня не ожидается. Наиболее вероятна консолидация.
• При этом, не исключено что ЦБ, чтобы не допустить развитие паники, проведет интервенции по сдерживанию курса рубля. Тем боле сегодня пятница, и такие действия сегодня видятся наиболее практичными.
• Внутренних новостей, которые могли бы стать краткосрочными торговыми идеями не выявлено.

Рекомендации

• Спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Вне рынка.
• Инвесторам: Размещать активы в корпоративные облигации и ОФЗ.

Развернуть пост и читать дальше …


Wall Street Warriors

Индекс ММВБ: 1657,62 (-0,20)
Индекс РТС: 990,87 (-2,11%)

• Текущий момент характеризуется высокой волатильностью, что затрудняет краткосрочное прогнозирование.
• Наиболее значимым событием сегодняшнего дня отмечу экстраординарный обвал индекса Шанхайской биржи SSE на 6,50%. Обвал спровоцировало ужесточение требований брокеров к маржинальной торговле, в рамках мер принимаемых регулятором по снижению ликвидности на перегретом фондовом рынке. Напомню, что за последние 12 месяцев, китайский рынок акций вырос на 140% ! Обвал уже спровоцировал панику и цепную реакцию маржин-колов, и не исключено дальнейшее падение.
• На российском финансовом рынке в центре внимания курс рубля к доллару. Можно говорить о том, что близки панические покупки. У всех нас очень свежи в памяти декабрьские события, произошедшие на валютном рынке, когда курс рубля вырос до 80 руб/usd. Основную проблему вызывают действия регулятора – ЦБ РФ – курсовая политика которого непонятна и непредсказуема. ЦБ традиционно отмалчивается.
• Какую-то надежду дают данные о складских запасах коммерческой нефти в США, данные по которым были опубликованы сегодня, и подтвердили тренд на их снижение (снижение четвёртую неделю подряд). Будем надеяться, что эта новость удержит нефть от начавшегося падения.

Технический анализ

• Индекс РТС опустился в сильную зону поддержки, где сходятся МА50, МА200 и исторические уровни. От текущих значений может начинаться игра на повышение.
• При этом, индекс ММВБ остается в боковике. Удержала его от падения только девальвация рубля.
• График курса рубля к доллару подошел к значимому техническому уровню сопротивления в районе 53 руб/usd.

Новости, заслуживающие внимания

• Член совета ФРС Джеймс Буллард продолжил морально подготавливать участников рынка, к повышению учетных ставок, высказавшись «что низкие учетные ставки уже не помогают экономике».
• Из внутренних новостей главное: Скандал с приостановкой лицензии Росгосстраха. Сектор обязательно страхования давно превратился в узаконенный государством рэкет. И хотя наш финансовый регулятор далек от совершенства, это решение можно только приветствовать. Может быть, при наведении порядка в страховании, и часть страховых резервов вернется на фондовый рынок.

Графики

Технический анализ индексов ММВБ и РТС.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


Запасы нефти в России.

Добыча нефти в России растет быстрее, чем запасы. При этом качество запасов резко падает и разрабатывать их при низких ценах на нефть невыгодно. (Ведомости)

ЦБ считает, что резервы на грани комфортного уровня, и планирует их пополнение. (Ведомости)

Годовая инфляция в России опустилась ниже 16%. (Ведомости)

Индекс предпринимательской уверенности в промышленности, в мае остался на апрельском уровне: минус 7%. В апреле, как ранее сообщал Росстат, спад в промпроизводстве усилился до 4,5% г/г после 0,4% в I квартале. (Ведомости)

Европа усиливает борьбу с импортом дешевой стали. Реальная проблема отрасли – избыток мощностей. (Ведомости)


Индекс ММВБ: 1660,98 (+0,56)
Индекс РТС: 1012,21 (-1,26%)

• После утренней консолидации, российский рынок акций пошел вниз. Спровоцировало это движение ситуация на валютном и сырьевом рынке. А именно, сначала укрепление доллара, а следом снижение котировок нефти.
• При этом, по валютному и сырьевому рынкам в течение дня не выходило новостей, которые имели бы фундаментальные значение. Движения оцениваются как сугубо спекулятивные.
• Что касается курса рубля, то развитие ситуации с его девальвацией в последние два дня напоминало цепную реакцию. Если регулятор или какие-то рыночные силы не приостановят процесс, то ситуация может перейти в неуправляемую панику, как было в ноябре-декабре 2014 года.

Технический анализ

• Индексы ММВБ и РТС движутся к уровням поддержки по МА200 в районах 1550 и 1000 пунктов соответственно. При этом, индекс РТС практически достиг уровня.

Новости, заслуживающие внимания

• Moody’s улучшило прогноз экономического развития России в 2015-2016 годах, и прогнозирует снижение экономики в текущем году примерно на 3% и стагнацию в следующем году. Ранее ожидалось падение ВВП соответственно на 5,5% и 3%.

Графики

Технический анализ индексов ММВБ и РТС.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


Ожидания:

• После периода консолидации, российский рынок акций вновь входит в нисходящий тренд.
• Вместе с тем, индекс РТС уже скорректировался в зону технической поддержки в районе 1000 пунктов, но потенциал снижения для индекса ММВБ остается еще достаточно большим, порядка -8% … -10%.
• Говорить о каком-то существенном «отскоке» пока не приходится, так как за последние дни мы получили немало разочаровывающей статистики по российской экономике, а так же велико ожидание масштабной коррекции на американском фондовом рынке.
• Высокая волатильность на рынке FOREX и на рынке углеводородного сырья, создает серьезные трудности для краткосрочного прогнозирования.

Рекомендации

• Спекулянтам: Вне рынка. Краткосрочная динамика не очевидна.
• Позиционно: Вне рынка.
• Инвесторам: Размещать активы в корпоративные облигации и ОФЗ.

Развернуть пост и читать дальше …


Катализатором коррекции на мировых биржах во вторник стали спекулянты с Wall Street, которые, после трехдневных выходных, стали отыгрывать продажами еще пятничное заявление Джанет Йеллен о том, что ФРС намерено начать цикл повышения учетных ставок в этом году.

Подробный обзор финансовых рыков вскоре последует …

Технический анализ индексов ММВБ и РТС.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.


• В связи с тем, что вчера был выходной, и не проводились торги на биржах Швейцарии, Франции, Германии, Великобритании и США, сегодня, в большей степени, мы должны ориентироваться на Азию. По фьючерсам на индекс S&P500 премаркет умеренно негативный.
• Разве что, вчера были торги на бирже в Испании, где после неожиданных итогов региональных и муниципальных выборов, на Мадридской фондовой бирже упал индекс IBEX 35 (-2.23%). Особенно сильно на политические события отреагировали энергетический сектор. Эксперты объясняют это тем, что успех на выборах левых сил вызвал у трейдеров обеспокоенность, они опасаются экономической нестабильности. Особенно это важно в тот период, когда экономика Испании только начала выздоравливать. И смена политического курса может внести в этот процесс свои нежелательные негативные коррективы.
• В целом, необходимость полноценно коррекции на мировых биржах уже давно созрела, нужен только катализатор этого процесса. Падение может начаться в любой момент.

Рекомендации:

• Cпекулянтам: Вне рынка. Но держать палец на кнопке «SELL».
• Позиционным трейдерам: Нет очевидных идей.
• Инвесторам: Вкладываться в корпоративные облигации и ОФЗ.

Развернуть пост и читать дальше …


Индекс ММВБ: 1655,40 (-0,62)
Индекс РТС: 1041,58 (-0,92%)

• Без поддержки со стороны внешних рынков (на основных биржах Старого и Нового Света сегодня был выходной), российский рынок начал заваливаться вниз.
• Снизить темпы падения помогли отдельные истории:
– Акции ВТБ продолжили «взлет», и сегодня добавили очередные +2,15%. Причина аномального роста не очевидна. Банк генерирует убытки. Но кто-то инкогнито скупает его акции, и, вероятнее всего, с сугубо спекулятивными целями.
– Акции банка «Возрождение» выстрелили гэпом на +23,8% после появления в газетах информации, о его возможном объединении с «Абсолют банком».

Технический анализ

• Индексы РТС и ММВБ находятся в «боковике». Консолидация.

Технический анализ индексов ММВБ и РТС.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.