Глобальным рынкам предстоит столкнуться с новым актом противостояния США и Китая в торговой сфере

Ожидания

• Американский рынок акций в понедельник начал за упокой, продолжив отыгрывать фактический старт торговой войны между США и Китаем, однако закончил за здравие отыграв большую часть потерь, сформированных на открытии
• Президент США Трамп сделал запрос Министерству торговли страны об определении списка товаров из КНР стоимостью в $200 млрд. для наложения на них дополнительной пошлины в 10%. Тарифы вступят в силу, в случае если Пекин не пойдет на попятную в своих ответных действиях. В КНР в свою очередь заявили, что предпримут дополнительные действия и на новые шаги Трампа
• Европейские рынки акций в понедельник отыгрывали вслед за Уолл-стрит официальное подтверждение информации о вводе Вашингтоном 25%-ных пошлин на товары из Китая объемом в $50 млрд. и зеркальных шагах Пекина, предпринятых на эти меры в ответ
• Цены на нефть в понедельник воспряли духом на фоне информации, что на предстоящем саммите ОПЕК ввиду оппозиции ряда стран будет рассматриваться менее агрессивный вариант наращивания нефтедобычи
• Резкое удешевление евро против доллара не прошло незамеченным на внутреннем валютном рынке: евро подешевел до 72,50 руб., доллар США в свою очередь подорожал до 62,70 руб. на фоне негативной динамики на рынке энергоносителей
• Росстат аннулировал данные, свидетельствовавшие о стагнации промпроизводства в последние 1,5 года
• Члены ОПЕК обсуждают компромиссное соглашение, предполагающее увеличение добычи нефти на 300-600 тысяч баррелей в сутки в ближайшие несколько месяцев
• Венесуэла и Ирак совместно с Ираном будут блокировать предложение об увеличении добычи нефти, которое поддерживают Саудовская Аравия и Россия, в ходе встречи ОПЕК в Вене на этой неделе
• Национальная нефтяная корпорация Ливии (NOC) потеряла два резервуара для хранения нефти в результате нападения боевиков в нефтяном порту Рас-Лануф. Что привело к сокращению емкостей хранения нефти на 400 тысяч баррелей.
• Российский рубль в понедельник проигнорировал резкое улучшение нефтяной конъюнктуры – сказался отток капитала, что прослеживалось в динамике доходностей ОФЗ на фоне бегства нерезидентов, которые убедились в том, что заработать на росте котировок из-за неготовности ЦБ понижать ставку в обозримом будущем не удастся. Доллар подорожал до 63,5 руб., евро – до 73,7 руб.
• Газпром за 5,5 месяца увеличил добычу газа на 9,1%, экспорт – на 5,6%
• Новатэк в рамках buy back выкупил 171 тыс. акций и GDR

Америка:

• Американский рынок акций в понедельник начал за упокой, продолжив отыгрывать фактический старт торговой войны между США и Китаем, однако закончил за здравие отыграв большую часть потерь, сформированных на открытии
• Наибольший удар на себя приняли акции сектора потребительских нециклических товаров (-1,5%) и телекоммуникационных компаний (-1,0%)
• Просадка здравоохранения (-1,0%) была усугублена активными продажами акций биотехнологической компании Biogen (-5,2%) после того, как PTC Therapeutics (+27,5%) сообщила о позитивном исходе клинических испытаний препарата против спинальной мышечной атрофии, который выступит конкурентом препарата от Biogen
• Энергетический сектор (+1,1%) вздохнул с облегчением вместе с восстановлением цен на нефть после того, как стало известно, что на предстоящем саммите ОПЕК в Вене будет рассматриваться вариант меньшего чем ранее сообщалось повышения нефтедобычи
• Технологический сектор (+0,3%) ощутил прилив покупок особенно в акциях наиболее крупных по капитализации компаний, таких как Microsoft, Facebook и Alphabet, которые подорожали на 0,7-1,8%. В то же время рост был бы больше, если бы не продажи акций Intel (-3,4%) после понижения по ним рекомендации до «ниже рынка» одной из инвестиционных компаний второго эшелона
• Акции Walt Disney (-1,6%) ушли в пике, заставив занервничать и держателей акций Comcast (-3,8 %) после того, как медиаконцерн решил не уступать Comcast в борьбе за активы 21st Century Fox (-0,22%) и нарастить свою заявку на покупку

DOW: -0,41%
S&P500: -0,21%
NASDAQ: +0,01%

Pre-Market: -0,84%

Европа:

• Европейские рынки акций в понедельник отыгрывали вслед за Уолл-стрит официальное подтверждение информации о вводе Вашингтоном 25%-ных пошлин на товары из Китая объемом в $50 млрд. и зеркальных шагах Пекина, предпринятых на эти меры в ответ
• Сводный индекс крупнейших компаний региона Stoxx 600 понизился на 0,79%. За исключением нефтегазового сектора все остальные секторы завершили день на отрицательной территории
• Динамика акций Volkswagen (-2,8%) была усугублена сообщениями об аресте главы Audi из-за опасений правоохранительных органов, что он может повлиять на ведущееся расследование в отношении занижения размера вредных выбросов в атмосферу
• Торговая палата Великобритании озвучила прогноз, что темпы роста в этом году могут замедлиться до минимума с 2009 года на фоне неопределенности, вызванной Brexit, торговыми войнами и ростом нефтяных цен

DAX: -1,36%
FTSE 100: -0,03%

Азия:

• Азиатские рынки акций во вторник испытывает существенное давление в свете разгорания угольков торговой войны между США и Китаем
• Президент США Трамп сделал запрос Министерству торговли страны об определении списка товаров из КНР стоимостью в $200 млрд. для наложения на них дополнительной пошлины в 10%. Тарифы вступят в силу, в случае если Пекин не пойдет на попятную в своих ответных действиях. В КНР в свою очередь заявили, что предпримут дополнительные действия и на новые шаги Трампа
• Акции Fujifilm подешевели на 1,6% на фоне информации о подаче иска против Xerox, которая ранее в мае отказалась от приобретения Fujifilm за $1 млрд.

Nikkei-225 (Japan): -1,85%
Hang Seng Index (Hong Kong): -2,18%
SSE Composite Index (China): -2,97%

Развивающиеся рынки:

BRIC: -0,21%
MSCI EM: -0,70%
MSCI Eastern Europe: -1,72%
MSCI EM Latin America: -0,53%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -1,17%
Market Vectors Russia ETF (RSX): -0,44%

АДР (на торгах в США):

MBT – Mobile TeleSystems ADR: -2,71%
LUKOY – LUKOIL ADR: -0,78%
OGZPY – GAZPROM ADR: -1,15%
NILSY – NORILSK ADR: -0,43%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть в понедельник воспряли духом на фоне информации, что на предстоящем саммите ОПЕК ввиду оппозиции ряда стран будет рассматриваться менее агрессивный вариант наращивания нефтедобычи
• Баррель нефти марки Brent подскочил на 2,6%, преодолев важный психологический рубеж в $75/барр. К концу сессии котировки добрались до отметки в $75,30/барр
• Члены ОПЕК обсуждают компромиссное соглашение, предполагающее увеличение добычи нефти на 300-600 тысяч баррелей в сутки в ближайшие несколько месяцев
• Goldman Sachs по-прежнему видит перспективы рост нефтяных цен выше $80/барр. невзирая на сигналы ОПЕК о готовности нарастить добычу
• Венесуэла и Ирак совместно с Ираном будут блокировать предложение об увеличении добычи нефти, которое поддерживают Саудовская Аравия и Россия, в ходе встречи ОПЕК в Вене на этой неделе
• Национальная нефтяная корпорация Ливии (NOC) потеряла два резервуара для хранения нефти в результате нападения боевиков в нефтяном порту Рас-Лануф. Что привело к сокращению емкостей хранения нефти на 400 тысяч баррелей.
• Минэнерго США прогнозирует рост сланцевой нефтедобычи в июле на 141 тыс. барр/сутки до 7,34 млн барр/сутки
• На рынке промышленных металлов не сложилось единой динамики: алюминий подорожал на 0,8%, медь и никель подешевели на 0,6% и 1,2%
• Цены на золото консолидировались вблизи $1280/унцию, восстанавливаясь от шока после падения на 1,8% на исходе предыдущей недели

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $74,90/барр (-0,64%)

FOREX и валютный рынок:

• Международный валютный рынок в понедельник не показал ярких движений в ожидании выступлений ключевых фигур, определяющих монетарную политику в мире, на стартовавшем форуме ЕЦБ
• Индекс американского доллара закрылся с незначительными потерями
• Президент ФРБ Рафаэль Бостик считает, что Федрезерв еще не приблизился к нейтральной процентной ставке, но уже рядом с нижней границей ее возможных оценок
• Японская йена укреплялась в течение дня на фоне понижения аппетитов к риску вследствие опасений за рост мировой экономики из-за торговых войн, однако к концу дня довольствовалась укреплением лишь на 0,15% относительно доллара до уровня в 110,5 йен за доллар
• Швейцарский франк по аналогичной причине, но в виду своей среднесрочной перепроданности сумел отвоевать у доллара четверть процента, закрыв день на уровне в 0,994 франка за доллар
• Единая европейская валюта откатилась на 0,09% против доллара до $1,1617 на фоне отсутствия предпосылок для подъема ключевой ставки на горизонте года, что следовало в сигналах ЕЦБ, а также из-за трений между партиями ХДС и ХСС в отношении миграционной политики, что может увеличить политическую неопределенность в Германии
• Российский рубль в понедельник проигнорировал резкое улучшение нефтяной конъюнктуры – сказался отток капитала, что прослеживалось в динамике доходностей ОФЗ на фоне бегства нерезидентов, которые убедились в том, что заработать на росте котировок из-за неготовности ЦБ понижать ставку в обозримом будущем не удастся. Доллар подорожал до 63,5 руб., евро – до 73,7 руб.

Ликвидность:

• Ситуация с рублевой ликвидностью на денежном рынке в преддверии уплаты новой порции налогов остается комфортной. Краткосрочные ставки на рынке МБК в понедельник остались на прежних значениях

MosPrime Rate (overnight): 7,25%

Экономический календарь (время мск.):

11-00 Выступление президента ЕЦБ Марио Драги
15-30 Число выданных разрешений на строительство нового дома в США
15-30 Число закладок новых домов в США

Новости:

Внешний фон оценивается как негативный

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Рынки акций столкнулись с нависшей угрозой роста протекционизма с последующим замедлением мировой торговли и мировой экономики. Если до 6 июля США и Китай не договорятся, а шансы на это уже ничтожно малы, то торговым войнам будет дан официальный старт. В то же время благоприятные квартальные результаты и проявление эффекта от стимулов Трампа на экономику США могут на первых порах поддержать аппетиты к риску
• Цены на нефтьбудут дожидаться саммита ОПЕК 22 июня, где будет обсуждаться вопрос наращивания добычи в условиях введения санкций против Ирана и Венесуэлы. Участникам соглашения будут предложены несколько вариантов, среди которых одновременное повышение добычи на 1,5 млн. барр/сутки, либо поэтапное на 500-700 тыс. барр/сутки, в то же время возможное «вето» трех стран, Ирана, Венесуэлы и Ирака может привести как к отсутствию изменений, так и выходу этих стран из соглашения, что представляется на текущий момент маловероятным сценарием
• На текущей неделе фокус инвесторов по-прежнему будет смещен в сторону монетарной политики и торговых споров. С понедельника по среду пройдет форум ЕЦБ, где следует ждать выступления представителей ведущих ЦБ мира, и где могут прозвучать детали и прогнозы в отношении нормализации политики ЕЦБ.
• Рубль будет во власти отношения инвесторов к валютам стран с развивающейся экономикой, а также реакции рынка энергоносителей на саммит ОПЕК. Технически ситуация указывает на высокую вероятность выхода на новые минимумы в этом году в ближайшее время.

Технически (тренды):

• Краткосрочно: Восстановление цен на нефть не вернуло покупки на отечественный рынок акций. После пробоя 2250 пунктов индекс Мосбиржи продолжил приближаться к 2200 пунктам, завершив торги на 2222 пунктах
• Среднесрочно: После пробоя 2290 пунктов индекс Мосбиржи нацелился на 2200 пунктов. Уход ниже усугубит ситуацию, сформировав потенциал снижения к 2100 пунктам, после чего многие могут задуматься о формировании фигуры «двойная вершина» с завершением среднесрочного растущего тренда. Однако отскок от 2200 пунктов подтвердит текущий растущий сценарий с обновлением исторических максимумов до конца года.
• Долгосрочно: Закрытие месяца указало на сохранение неопределенности с увеличившимися шансами у «медведей», которые теперь могут направить индекс Мосбиржи обратно к 2200 пунктам. Тем не менее долгосрочная картина остается благоприятной и предполагает возврат к историческим максимумам.

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.