Глобальные рынки приходят в себя, начиная оценивать торговые трения США и Китая в менее мрачном ключе

Ожидания

• Американский рынок акций в среду собрался с духом и выправил положение, показав существенный рост после глубокого открытия вниз, благодаря переосмыслению предпринятых США и Китаем последних шагов в отношении установления справедливости во взаимной торговле
• Утром в среду в Вашингтоне уточнили список 1300 товаров совокупным объемом в $50 млрд., на которые будут распространены пошлины в 25%, после чего последовал «реверанс» со стороны Пекина, где огласили аналогичный список на ту же величину из 106 товаров, включая чувствительные для США сою, автомобили и самолеты, которые будут облагаться дополнительным сбором в 25%
• Помощник президента США по экономике Ларри Кудлоу отметил, что есть шанс, что озвученные меры не вступят в силу, поскольку Трамп хочет минимизировать негативные последствия предпринятых действий. Конкретные даты повышения пошлин не были прописаны как Пекином, так и Вашингтоном
• Европейские рынки акций в среду завершили торги на отрицательной территории, погрузившись в негативные мысли в отношении последствий усугубления перспектив мировой торговли на фоне повышения ставок в борьбе США и Китая
• Цены на нефть в четверг продолжают подъем после «ралли» во второй половине сессии в среду на фоне позитивных данных в отчете от Минэнерго США
• По данным Минэнерго США, по итогам прошедшей недели коммерческие запасы сырой нефти сократились на 4,6 млн барр. при прогнозе в их увеличении на 246 тыс. барр.
• Разворот динамики цен на нефть и восстановление аппетитов к риску на мировых финансовых рынках способствовали понижению доллара против рубля с 57,9 руб. до 57,5 руб., евро – с 71,2 руб. до 70,6 руб.
• S&P улучшило прогноз рейтингов АФК Система до «стабильного»
• Русал ввел в эксплуатацию Верхне-Щугорское месторождении бокситов в Республике Коми

Америка:

• Американский рынок акций в среду собрался с духом и выправил положение, показав существенный рост после глубокого открытия вниз, благодаря переосмыслению предпринятых США и Китаем последних шагов в отношении установления справедливости во взаимной торговле
• Утром в среду в Вашингтоне уточнили список 1300 товаров совокупным объемом в $50 млрд., на которые будут распространены пошлины в 25%, после чего последовал «реверанс» со стороны Пекина, где огласили аналогичный список на ту же величину из 106 товаров, включая чувствительные для США сою, автомобили и самолеты, которые будут облагаться дополнительным сбором в 25%
• Помощник президента США по экономике Ларри Кудлоу отметил, что есть шанс, что озвученные меры не вступят в силу, поскольку Трамп хочет минимизировать негативные последствия предпринятых действий. Конкретные даты повышения пошлин не были прописаны как Пекином, так и Вашингтоном
• Промышленный сектор (-0,4%) стал единственный среди всех секторов рынка, который завершил день на отрицательной территории не без помощи Boeing (-1,0%), который может потерять перспективный рынок Китая в начавшейся торговой войне
• Лучше рынка выглядел сектор циклических потребительских товаров на фоне восстановления акций Amazon (+1,3%) на фоне роста осознания, что «нападки» Трампа на лидера электронной коммерции могут не воплотиться в конкретные действия и благодаря акциям домостроительных компаний после отличной отчетности Lennar (+10,0%)
• Число новых рабочих мест в частном секторе от ADP в марте составило 241 тыс. при прогнозе в 200 тыс.
• Индекс деловой активности ISM в сфере услуг в марте опустился с 59,5 п. до 58,8 п.
• Производственные заказы в феврале увеличились на 1,2%, январское значение было улучшено с -1,4% до -1,3%

DOW: +0,96%
S&P500: +1,16%
NASDAQ: +1,45%

Pre-Market: +0,36%

Европа:

• Европейские рынки акций в среду завершили торги на отрицательной территории, погрузившись в негативные мысли в отношении последствий усугубления перспектив мировой торговли на фоне повышения ставок в борьбе США и Китая
• Сводный индекс крупнейших компаний региона Stoxx 600 понизился на 0,47%, лидером в движении вниз выступил технологический сектор (-1,6%)
• Акции WPP подешевели на 2% после раскрытия информации о начале расследования в отношении неэтичного поведения главы компании Мартина Соррела, которое не будет иметь значимое влияние на бизнес рекламного агентства
• Акции перестраховочной компании Swiss Re потеряли в стоимости 3,8% после реакции на сообщения в СМИ о переговорах о продаже доли в компании SoftBank. По словам представителей компании они находятся «на ранней стадии».

DAX: -0,37%
FTSE 100: -0,43%

Азия:

• Азиатские фондовые индексы в четверг приветствуют восстановление американских «коллег по цеху» в свете последних событий вокруг торговых отношений США и Китая
• Рынки акций Гонконга, Китая и Тайваня закрыты в связи с национальными праздниками
• Слабее рынка выглядят акции горнорудных и сталелитейных компаний, в то же время динамику «лучше рынка» показывают акции технологического и финансового секторов

Nikkei-225 (Japan): +1,79%
Hang Seng Index (Hong Kong): 0,00%
SSE Composite Index (China): 0,00%

Развивающиеся рынки:

BRIC: -1,46%
MSCI EM: -1,24%
MSCI Eastern Europe: -0,23%
MSCI EM Latin America: -0,55%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -0,38%
Market Vectors Russia ETF (RSX): -0,97%

АДР (на торгах в США):

MBT – Mobile TeleSystems ADR: -0,18%
LUKOY – LUKOIL ADR: +0,66%
OGZPY – GAZPROM ADR: +0,73%
NILSY – NORILSK ADR: +0,05%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть в четверг продолжают подъем после «ралли» во второй половине сессии в среду на фоне позитивных данных в отчете от Минэнерго США
• По данным Минэнерго США, по итогам прошедшей недели коммерческие запасы сырой нефти сократились на 4,6 млн барр. при прогнозе в их увеличении на 246 тыс. барр.
• По данным Минэнерго США, по итогам прошедшей недели коммерческие запасы бензина уменьшились на 1,1 млн барр. при ожиданиях их сокращения на 1,3 млн. барр.
• Баррель нефти марки Brent в четверг растет на 0,1% до $68,3. В среду после оглашения Китаем ответных мер на повышения США пошлин на импорт ряда китайских товаров котировки в моменте понижались более, чем на 2% на фоне резкого отторжения к риску на финансовых рынках
• По данным Reuters, производство нефти в странах ОПЕК в марте опустилось до минимума за 11 месяцев на фоне снижения экспорта из Анголы и Ливии и дальнейшего падения добычи в Венесуэле
• На рынке промышленных металлов котировки отыграли чуть менее половины потерь после резкого понижения на новостях о вводе Китаем ответных пошлин на поставки американских товаров. Медь подешевела на 1,5%, никель – на 2%
• Переоценка торгового конфликта США и Китая и укрепление доллара заставили цены на золото опуститься ниже $1330/унцию

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $68,33/барр (+0,07%)

FOREX и валютный рынок:

• Американский доллар в четверг отыгрывает незначительные потери, полученные накануне, на фоне роста опасений в развертывании торговой войны США и Китая, которые были смягчены сильной макростатистикой, которая может укрепить желание ФРС продолжить повышение ключевой ставки
• Число новых рабочих мест в частном секторе от ADP в марте составило 241 тыс. при прогнозе в 200 тыс.
• Индекс деловой активности ISM в сфере услуг в марте опустился с 59,5 п. до 58,8 п.
• Индекс доллара растет на 0,06% после снижения на 0,08% в среду
• Японская йена ослабла почти до 107 йен за доллар, демонстрируя рост на 0,1% на фоне закрытия длинных позиций по валюте-убежищу по факту ожидаемого полноценного дебюта Китая в торговой войне с США. Другая валюта-убежище, швейцарский франк, показывает схожую динамику, преодолев уровень в 0,96
• Евро оказалось не по силам закрепиться выше 1,23, а фунту стерлингов выйти выше максимумов предыдущих дней и преодолеть психологический уровень в 1,41
• Австралийский доллар слабеет против американца на 0,4% после достижения днем ранее максимума за девять дней на фоне сильных данных по розничным продажам
• Разворот динамики цен на нефть и восстановление аппетитов к риску на мировых финансовых рынках способствовали понижению доллара против рубля с 57,9 руб. до 57,5 руб., евро – с 71,2 руб. до 70,6 руб.

Ликвидность:

• Отсутствие налоговых платежей и восстановление ликвидности в банковском секторе в связи с началом нового отчетного периода способствовало резкому понижению краткосрочных ставок на рынке МБК

MosPrime Rate (overnight): 7,26%

Экономический календарь (время мск.):

Выходной день в Китае, Гонконге и Тайване
11-00 Индекс деловой активности в сфере услуг еврозоны
11-30 Индекс деловой активности в сфере услуг Великобритании
12-00 Индекс цен производителей еврозоны
12-00 Розничные продажи в еврозоне
15-30 Еженедельный отчет по числу обращений за пособием по безработице в США
15-30 Торговый баланс США

Новости:

Внешний фон оценивается как позитивный

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Переход торговых трений США и Китая в конструктивное русло способствовал восстановлению аппетитов к риску и перефокусированию на более привычные новостные поводы для выбора торговых решений
• Цены на нефть остаются вблизи годовых максимумов на фоне признаков восстановления спроса, геополитической напряженности на Ближнем Востоке и готовности ОПЕК продолжить координацию усилий по балансировке рынке и после 2018 года
• На текущей неделе в центре внимания окажутся данные по рынку труда, а также последующее выступление главы ФРС Пауэлла. Все это рынок увидит в пятницу. До этого ожидания на этот счет могут быть скорректированы данными по деловой активности в сфере услуг в понедельник и по числу рабочих мест в частном секторе в среду
• Российский рубль выглядит неуверенно на фоне стремительного роста цен на нефть, что создает предпосылки для его дальнейшего ослабления при ухудшении конъюнктуры на рынке энергоносителей

Технически (тренды):

• Краткосрочно: Отечественный рынок продолжает «цепляться» за сценарий завершения коррекционного понижения. В среду индекс Мосбиржи встретил ожесточенное сопротивление продавцов на 2270 пунктах, однако откат вновь остановился на 2250 пунктах, после чего последовала новая волна роста. Закрепление за одним из этих уровней предопределит вектор динамики на ближайшие дни
• Среднесрочно: В отсутствие возврата выше пройденной вниз поддержки на 2260 пунктов по индексу Мосбиржи вероятно понижение к минимуму февраля ниже 2200 пунктов
• Долгосрочно: На долгосрочных графиках сохраняется неопределенность, которая может разрешится консолидацией выше 2200 пунктов по индексу Мосбиржи с последующим определением вектора дальнейшего направления

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.