Неожиданное смягчение риторики Джанет Йеллен стало стимулом для роста мировых рынков

Ожидания

• Американские индексы завершили торги в среду уверенным ростом благодаря смягчению тональности комментариев главы ФРС в отношении будущей траектории процентных ставок
• Глава ФРС Джанет Йеллен дала понять, что в рамках этого цикла повышения ставок не стоит ожидать их роста к средним значениям в предыдущие десятилетия
• Глава ФРС Йеллен повторила, что сворачивание баланса ФРС начнется в ближайшее время
• Европейские рынки акций в среду успели отразить комментарии главы ФРС Йеллен, дополнительную поддержку оказали позитивные ожидания в отношении предстоящего сезона квартальных отчетов
• Цены на нефть по итогам дня продемонстрировали волатильность на фоне смешанных сигналов со стороны ОПЕК и отчета Минэнерго США
• Генсек ОПЕК Баркиндо: Мировые запасы нефти упали в I полугодии на 100 млн баррелей
• Согласно данным Минэнерго США, коммерческие запасы сырой нефти по итогам недели сократились на 7,6 млн барр. против ожиданий в 2,9 млн барр.
• По данным ОПЕК, производство сырой нефти картелем в июне составило 32,61 млн барр./сутки, что на 393 тыс. барр./сутки выше значения на конец мая
• Министр нефти Нигерии Качикву: Нигерия поддержит ограничение своей нефтедобычи при уровне 1,8 млн баррелей в день против текущих 1,7 миллиона баррелей в сутки
• На внутреннем валютном рынке участники рынка решили зафиксировать прибыль от недавней волны ослабления рубля после того, как падение цен на нефть не получило развития, доллар вновь стоит порядка 60 руб.
• ЦБ по-прежнему уверен, что к концу 2017 г инфляция в РФ составит около 4%

Америка:

• Американские индексы завершили торги в среду уверенным ростом благодаря смягчению тональности комментариев главы ФРС в отношении будущей траектории процентных ставок
• Глава ФРС Джанет Йеллен отметила, что в дальнейшем у Федрезерва возможно не будет необходимости продолжить повышать ключевую ставку для того, чтобы ее довести до нейтрального уровня, балансирующего инфляцию и рост экономики
• Вероятность повышения ключевой ставки в декабре после комментариев Йеллен опустилась с 58,9% до 52%
• Акции финансового сектора оказались в статусе аутсайдеров на фоне падения доходностей госооблигаций, спровоцированного выступлением главы ФРС
• В лидерах роста вновь оказался технологический сектор (+1,3%) за счет возвращения покупателей в наиболее популярные бумаги Microsoft, Facebook, Google (рост составил 1,5-2,3%) и акции производителей чипов (+1,6%)
• Акции NVIDIA подскочили на 4,3% после повышения SunTrust рекомендации по акциям производителя видеокарт с «держать» до «покупать»
• Согласно бежевой книге ФРС, экономическая активность во всех 12 округах росла темпами от незначительных до умеренных, все ФРБ ожидает некоторого улучшения динамики роста экономики

DOW: +0,57%
S&P500: +0,73%
NASDAQ: +1,10%

Pre-Market: +0,01%

Европа:

• Европейские рынки акций в среду успели отразить комментарии главы ФРС Йеллен, дополнительную поддержку оказали позитивные ожидания в отношении предстоящего сезона квартальных отчетов
• Индекс акций крупнейших компаний региона Stoxx 600 подскочил на 1,52%
• Наравне с рынком показали темпы роста акции компаний нефтегазового сектора.
• Акции Burberry подорожали на 3% после того, как производителей товаров люкс сообщил об увеличении прибыли на аналогичную величину
• Акции девелопера Amec Foster опустились в цене на 5,5%, отразив разочарование рынка в том, что ранее компания отвергла предложение о покупке John Wood Group
• Акции Royal Bank of Scotland подешевели на 2% после информации о том, что банку удалось согласовать величину претензий американского регулятора на рынке жилья из-за недобросовестных практик по продаже облигаций, обеспеченных ипотекой

DAX: +1,52%
FTSE 100: +1,19%

Азия:

• Азиатские фондовые индексы в четверг отыгрывают позитивную реакцию Уолл-стрит на выступление главы ФРС Джанет Йеллен
• Корейский индекс KOSPI достиг новых рекордов после того, как Банк Кореи оставил ключевую процентную ставку без изменений, вместе с индексами Австралии и Гонконга рост KOSPI превысил 1%
• Акции Toshiba дешевеют на 4,45%, а SK Hynix – растут в цене на 2,9% после того, как последняя повторно выразила заинтересованность в приобретении подразделения по производству чипов памяти в то время как суд обязал Toshiba изучить прежде предложения о покупке партнеров по совместному предприятию

Nikkei-225 (Japan): +0,15%
Hang Seng Index (Hong Kong): +1,18%
SSE Composite Index (China): +0,27%
BSE SENSEX (India): +0,05%

Развивающиеся рынки:

• Фондовые индексы стран с развивающейся экономикой в среду показали заметный рост благодаря снижению угрозы резкого ужесточения политики ФРС в обозримом будущем

BRIC: +1,21%
MSCI EM: +1,15%
MSCI Eastern Europe: +2,07%
MSCI EM Latin America: +1,78%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): +1,94%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +2,39%

АДР (на торгах в США):

• АДР на российские компании в среду ускорили темпы подъема на фоне усиления аппетитов к риску на мировых площадках
• Запаздывали в росте относительно других АДР АДР на акции ГМК Норильский никель

MBT – Mobile TeleSystems ADR: +1,63%
LUKOY – LUKOIL ADR: +2,69%
OGZPY – GAZPROM ADR: +1,63%
NILSY – NORILSK ADR: +0,70%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть выбрались на новые максимумы, но не смогли удержаться на новых высотах после выхода еженедельного отчёта от Минэнерго США
• Котировки марки Brent достигли отметок выше $48,6/барр. прежде чем опуститься к концу дня ниже $48/барр.
• Согласно данным Минэнерго США, коммерческие запасы сырой нефти по итогам недели сократились на 7,6 млн барр. против ожиданий в 2,9 млн барр.
• Согласно данным Минэнерго США, коммерческие запасы бензина по итогам недели сократились на 1,6 млн барр. против ожиданий роста в 1,1 млн барр.
• Согласно данным Минэнерго США, добыча сырой нефти за неделю выросла на 54 тыс. барр/сутки до 9,4 млн барр./сутки
• По данным ОПЕК, производство сырой нефти картелем в июне составило 32,61 млн барр./сутки, что на 393 тыс. барр./сутки выше значения на конец мая
• По данным источников в нефтяной отрасли Саудовской Аравии, в августе экспорт из королевства сократится на 600 тыс. барр./сутки, минимального уровня с начала года
• На рынке промышленных металлов котировки сохранили позитивную динамику благодаря слабости доллара
• Цены на золото продолжили подъем и закрепились выше $1220/унцию, невзирая на рост аппетитов к риску на мировых рынках

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $47,79/барр (+0,21%)

FOREX и валютный рынок:

• Выступление главы ФРС Йеллен с полугодовым докладом в Конгрессе в среду остановило укрепление доллара с минимумов за предыдущие 12 дней
• Индекс доллара по итогам дня растерял весь рост, который был накоплен до выступления Йеллен
• Глава ФРС Джанет Йеллен отметила силу экономики, которая способна выдержать новое повышение ключевой ставки, а также начало сворачивания баланса ЦБ
• Глава ФРС Джанет Йеллен предупредила, что низкая инфляция может сократить пространство для маневров в реализации монетарной политики, текущий момент не позволяет судить о том, что инфляция достигнет целевого значения в 2%
• Глава ФРС Джанет Йеллен отметила, что в дальнейшем у Федрезерва возможно не будет необходимости продолжить повышать ключевую ставку для того, чтобы ее довести до нейтрального уровня, балансирующего инфляцию и рост экономики
• Вероятность повышения ключевой ставки в декабре после комментариев Йеллен опустилась с 58,9% до 52%
• Японская йена ослабла на 0,2% против доллара после роста накануне на 0,7% после провальной попытки пробить поддержку на уровне в 114,5 цен за доллар
• Единая европейская валюта осталась примерно на тех же уровнях, что и днём ранее, немногим выше 1,14
• Британский фунт укрепил позиции против доллара на 0,2% благодаря снижению уровня безработицы в марте-мае минимума с 1975 года и росту зарплат выше прогнозов
• Канадский доллар показал ограниченную реакцию на ожидаемое повышение Банком Канады ключевой ставки впервые за семь лет, после того как ранее курс достигнул максимума с июня 2016 года
• На внутреннем валютном рынке участники рынка решили зафиксировать прибыль от недавней волны ослабления рубля после того, как падение цен на нефть не получило развития, доллар вновь стоит порядка 60 руб.

Ликвидность:

• Ситуация с ликвидностью накануне. Краткосрочные ставки МБК незначительно понизились

MosPrime Rate (overnight): 9,13%

Экономический календарь (время мск.):

15:30 – Еженедельный отчет по числу обращений за пособиями по безработице в США
15:30 – Индекс цен производителей в США
17:00 – Выступление главы ФРС Джанет Йеллен
18:30 – Выступление главы ФБР Чикаго Чарльза Эванса
20:00 – Выступление управляющей ФРС Лаэл Брайнард

Новости:

Внешний фон оценивается как позитивный

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Сильные данные по рынку труда и «голубиная» риторика главы ФРС усилили аппетит к риску
• Цены на нефть марки Brent исчерпали запал роста после ликвидации «коротких» позиций на фоне отсутствия сдвигов в лучшую сторону в фундаментальной картине
• На текущей неделе стартует сезон квартальных отчетов – свои промежуточные финансовые результаты в частности представят Citigroup, Wells Fargo и JP Morgan Chase – что задаст настроения на остаток июля
• Падение цен на нефть вытолкнули доллар выше рубежа в 60 руб., сезонное ухудшение платежного баланса создает предпосылки для дальнейшего ослабления национальной валюты

Технически (тренды):

• Краткосрочно: Спираль роста продолжила раскручиваться на российском рынке акций. В среду индекс ММВБ закрепился выше 1950 пунктов, поддержки располагается на 1925 и 1900 пунктах
• Среднесрочно: Индекс ММВБ достиг рубежа в 1800 пунктов и отскочил на высоких объемах, динамика последних дней создает предпосылки для возврата к 2000 пунктам, отмена сценария может произойти в случае закрепления ниже 1850 пунктов
• Долгосрочно: По итогам месяца была сформирована разворотная свечка, при уходе выше 1900 пунктов на рынок могут вернуться долгосрочные покупатели

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.