Протоколы ФРС подтвердили приближение старта продаж купленных ЦБ облигаций

Ожидания

• Американские фондовые индексы получили некоторую поддержку от протоколов к последнему заседанию ФРС, в технологический сектор вернулись покупатели, тогда как большинство секторов ослабли
• ФРС США может начать сокращать баланс активов в ближайшие месяцы, однако большинство членов комитета считают, что лучше перенести старт на конец года – протокол заседания
• Европейские фондовые индексы зафиксировали положительные изменения благодаря публикации позитивной макростатистики
• Цены на нефть прервали рекордную серию за несколько лет на фоне роста экспорта из стран ОПЕК и нежелания России обсуждать дополнительные сокращения нефтедобычи
• Разворот цен на нефть оставил не у дел верящих в крепкий рубль, доллар вновь стал оцениваться в 60 руб.
• США намерены вводить санкции против стран, ведущих бизнес с Пхеньяном
• Газпром и Венгрия подписали соглашение о поставках газа по “Турецкому потоку”

Америка:

• Американские фондовые индексы после праздничной паузы возобновили подъем на фоне публикации протоколов к последнему заседанию ФРС
• В протоколах к последнему заседанию ФРС была озвучена оптимистичная оценка состояния экономики и была дана невысокая оценка значимости слабым данным по инфляции
• В протоколах к последнему заседанию ФРС мнения в отношении начала процесса сокращения баланса ЦБ разделились: часть хотела бы увидеть это в ближайшие месяцы, другая асть – отложить до конца года
• Вероятность повышения ключевой ставки в декабре повысилась с 62,2% до 64,8%
• Технологический сектор полностью расквитался за потери начала недели за счет активного роста акций производителей чипов и наиболее капитализированных компаний
• Активный спрос возник и на акции биотехнологический компаний, которые в среднем укрепились на 1,4%, что позволило сектору здравоохранения укрепить позиции на 0,5%
• В зоне роста закрыли день также акции промышленных и финансовых компаний, в то время как остальные 7 секторов рынка не смогли удержать достигнутые высоты
• Акции энергетического сектора растеряли накопленное преимущество после резкого снижения цен на нефть
• Производственные заказы в мае сократились на 0,8%, значение за апрель было ухудшено с -0,2% до -0,3%

DOW: -0,01%
S&P500: +0,15%
NASDAQ: +0,67%

Pre-Market: -0,04%

Европа:

• Европейские рынки акций в среду завершили день умеренным ростом благодаря позитивной макростатистике
• Индекс акций крупнейших компаний региона Stoxx 600 приподнялся на 0,19% с преобладанием позитивных настроений почти во всех секторах и рынках
• Акции финансового сектора в среднем укрепили позиции на 1% после того, как Еврокомиссия дала добро на выделение 5,8 млрд евро на спасение итальянского банка Monte dei Paschi di Siena
• Стоимость акций платежной системы Worldpay рухнула на 8,8% по факту сбывшихся ожиданий о поглощении конкурентом Vantiv
• хуже рынка выглядели акции автопроизводителей, нефтегазовых и коммунальных компаний
• Индекс деловой активности в сфере услуг в еврозоне в июне опустился с 56,8 п. до 56,3 п., в то время как аналитики давали более пессимистичные оценки, в среднем на 55,7 п.

DAX: +0,13%
FTSE 100: +0,14%

Азия:

• Понизившиеся цены на нефть в четверг перечеркивают влияние роста американских индексов в ходе торгов на азиатских площадках
• Укрепление японской йены способствует ослаблению индекса Nikkei-225 на 0,62%
• Акции Geely растут на 0,58% после того, как крупнейший акционер автопроизводителя, Volvo, сообщил, что к 3019 году все выпускаемые автомобили компании будут электрическими
• Индекс производственной активности в Китае, рассчитываемый органами государственной статистики, в мае вырос с 51,0 до 51,2 п., в непроизводственной сфере – с 54,0 п. до 54,5 п.

Nikkei-225 (Japan): -0,60%
Hang Seng Index (Hong Kong): -0,32%
SSE Composite Index (China): -0,31%
BSE SENSEX (India): +0,05%

Развивающиеся рынки:

• Фондовые индексы стран с развивающейся экономикой в среду отразили опасения в приближении момента ужесточения политики ФРС
• Фондовые рынки стран Восточной Европы и Латинской Америки продолжили выглядеть лучше рынка

BRIC: -0,18%
MSCI EM: -0,77%
MSCI Eastern Europe: +0,16%
MSCI EM Latin America: +0,03%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -0,19%
Market Vectors Russia SBI (RSX): -0,36%

АДР (на торгах в США):

• АДР на российские компании в среду прервали подъем и стали показывать смешанную динамику под влиянием обрушившихся цен на нефть.

MBT – Mobile TeleSystems ADR: -1,42%
LUKOY – LUKOIL ADR: +0,08%
OGZPY – GAZPROM ADR: +1,01%
NILSY – NORILSK ADR: -0,32%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть в среду упали более, чем на 3% прервав самую затяжную серию роста за пять лет после информации о росте экспорта из ОПЕК
• Котировки марки Brent опускались к концу дня ниже отметки в $47,50/барр., прежде чем отскочить к уровню в $48,20/барр.
• По данным Reuters, экспорт нефти странами ОПЕК в июне вырос на 450 тыс. барр/сутки до 25,9 млн барр./сутки
• По данным Reuters, добыча нефти в странах ОПЕК в июне увеличилась на 280 тыс. барр/сутки до 32,72 млн барр./сутки
• Коррекция была ограничена ожиданиями сокращения коммерческих запасов сырой нефти в США на 2,8 млн. барр./сутки, данные выйдут в 18-00 по Москве
• На рынке промышленных металлов котировки продолжили корректировать рост предыдущей недели
• Цены на золото едва не вернулись в колею снижения, но смогли выправить ситуацию и вновь подтянуться к $1230/тройскую унцию

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $49,45/барр (-0,28%)

FOREX и валютный рынок:

• Американский доллар не воспользовался протоколами к последнему заседанию ФРС, которые подтвердили готовность комитета по операциям на открытом рынке продолжить нормализацию монетарной политики
• В протоколах к последнему заседанию ФРС была озвучена оптимистичная оценка состояния экономики и была дана невысокая оценка значимости слабым данным по инфляции
• В протоколах к последнему заседанию ФРС мнения в отношении начала процесса сокращения баланса ЦБ разделились: часть хотела бы увидеть это в ближайшие месяцы, другая асть – отложить до конца года
• Индекс доллара против ведущих валют завершил торги в среду на тех же уровнях, что и во вторник; после протоколов в моменте прибавлял 0,2%
• 3%-ное снижение цен на нефть обезоружило покупателей «сырьевых» валют, таких как австралийский, канадский и новозеландский доллары, так «канадец» ослаб на 0,5%, курс CADUSD вернулся к рубежу в 1,30
• Разворот цен на нефть оставил не у дел верящих в крепкий рубль, доллар вновь стал оцениваться в 60 руб.

Ликвидность:

• Ситуация с ликвидностью в начале месяца остается в целом комфортной. Краткосрочные ставки МБК незначительно повысились

MosPrime Rate (overnight): 9,26%

Экономический календарь (время мск.):

14:30 – Протоколы предыдущего заседания ЕЦБ
15:15 – Изменение количества рабочих мест в частном секторе США от ADP в США
15:30 – Еженедельный отчет по числу обращений за пособие по безработице в США
16:45 – Индекс деловой активности в сфере услуг США от Markit
17:00 – Индекс деловой активности в непроизводственном секторе США
17:00 – Выступление члена комитета по открытым рынкам ФРС Джерома Пауэлла
18:00 – Еженедельный отчет Минэнерго США об изменении запасов нефти и нефтепродуктов

Новости:

Внешний фон оценивается как негативный

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Благодаря сильным данным по деловой активности коррекция на американском рынке акций может быть отложена еще на какое-то время
• Цены на нефть марки Brent возможно исчерпали запал роста после ликвидации «коротких» позиций на фоне отсутствия сдвигов в лучшую сторону в фундаментальной картине
• На текущей неделе расклад сил предопределят данные по производственной активности и по рынку труда, однако из-за праздников в США можно ожидать «коридорной» торговли
• Восстановление цен на нефть позволило рублю отчасти компенсировать потери предыдущих недель, однако его позиции выглядит по-прежнему уязвимыми

Технически (тренды):

• Краткосрочно: В среду российский рынок продолжил тяготеть к росту. Попытка уйти в коррекцию была пресечена. Индекс ММБВ сформировал локальную поддержку на 1910 пунктах, однако для дальнейшего движения вверх необходимо преодолеть 1925 пунктов
• Среднесрочно: Индекс ММВБ достиг рубежа в 1800 пунктов и отскочил на высоких объемах, динамика последних дней создает предпосылки для возврата к 2000 пунктам, отмена сценария может произойти в случае закрепления ниже 1850 пунктов
• Долгосрочно: По итогам месяца была сформирована разворотная свечка, при уходе выше 1900 пунктов на рынок могут вернуться долгосрочные покупатели

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.