Глобальные инвесторы проведут день в оценках последних решений ФРС

Ожидания

• Американские фондовые индексы завершили торги в среду разнонаправленно: технологический Nasdaq возобновил движение вниз
• Европейские фондовые индексы решили оградить себя от чрезмерных рисков, незначительно скорретировавшись накануне заседания ФРС
• Цены на нефть провалились к новым минимумам и торгуются около $47/барр. по сорту Brent после разочаровывающих данных по запасам в США и скепсиса в отчете МЭА
• ФРС повысила диапазон ключевой ставки на 25 б.п. как и ожидалось до 1,00-1,25%
• ФРС не видит причин менять прогнозы по экономике США в связи с политикой Трампа – Йеллен
• ФРС США планирует в текущем году начать сокращение активов на своем балансе
• ФРС США по-прежнему прогнозирует еще одно повышение ставки в 2017 г – до 1,375%
• ФРС США повысила прогноз по росту ВВП США в 2017 г до 2,2% с 2,1%
• ФРС США улучшила прогноз по уровню безработицы с 4,5% до 4,3%
• ФРС озвучила порядок сокращения баланса, когда эта процедура будет запущена: объем сокращения госооблигаций США будет установлен на уровне $6 млрд. и будет расти ежеквартально на анологичную величину до достижения $30 млрд., объем сокращения ипотечных облигаций – с $4 млрд. до 20$ млрд. на $4 млрд. ежеквартально
• ФРС оставляет за собой право приостановить сокращение баланса и вернуться к покупкам в случае ухудшения условий в экономике
• МЭА: Снижение запасов нефти до пятилетнего уровня может затянуться до конца сделки ОПЕК+
• Сенат США одобрил законопроект, расширяющий антироссийские санкции
• Российский рубль спасовал перед решением ФРС и под влиянием новостей в отношении расширения санкций: доллар преодолел рубеж в 57 руб. и утром в четверг торгуется на уровне в 57,2 руб

Америка:

• Американские фондовые индексы встретили решение ФРС повысить ключевую ставку без излишних эмоций: индексы S&P и Nasdaq ушли в негативную зону, тогда как Dow удалось оказаться выше нуля
• Федрезерв. как и предполагалось, повысил диапазон ключевой ставки на 25 б. п. до 1.00-1.25%; против выступил глава ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари
• Медиана прогноза процентных ставок не изменилась и предполагает, что ключевая ставка будет повышена еще один раз в этом году
• Вероятность повышения ключевой ставки третий раз в этом году по оценкам рынка фьючерсов на процентные ставки составляет 47%
• Наиболее болезненным этот вердикт оказался для акций сектора базовых материалов (-1,1%) и энергетики (-1,8%)
• Финансовый сектор смог выправить положение (+0,2%) и закрыться ростом шестой день подряд
• Лучше рынка себя проявили нециклические секторы: телекоммуникационный, коммунальный, потребительский нециклический и здравоохранение
• Розничные продажи в США в мае опустились на 0,3% при прогнозе их увеличения на 0,1%
• Базовый индекс потребительских цен в США в мае вырос на 1,7% при прогнозе роста на 1,9%

DOW: +0,22%
S&P500: -0,41%
NASDAQ: -0,10%

Pre-Market: -0,22%

Европа:

• В среду европейские рынки акций решили оградить себя от излишних волнений в преддверии заседания ФРС, отступив на шаг назад от достигнутых ранее уровней
• Сводный индекс крупнейших компаний региона Stoxx 600 закрылся понижением на 0,12%, германский DAX завершил день ростом
• Акции технологического сектора продолжили приходить в себя после холодного душа в конце прошлой – в начале этой недели, прибавив в среднем 0,5%
• Акции нефтяных компаний не смогли ничего противопоставить новой волне снижения цен на нефть, «похудев» на 1,46%
• Акции других ресурсных компаний продемонстрировали укрепление в том числе благодаря интересу китайской Fosun к горнодобывающей компании Gemfields
• Акции софтверной компании Hexagon подскочили в цене более чем на 10% после информации о том, что менеджмент отказал потенциальному покупателю, который оценил всю компанию в $20 млрд
• Акции Raiffeisen упали в цене более чем на 6% в ответ на понижение по ним справедливой цены со стороны Barclays

DAX: +0,32%
FTSE 100: -0,35%

Азия:

• Азиатские фондовые рынки в четверг остро восприняли итоги заседания ФРС, на котором помимо повышения диапазона ключевой ставки на 25 б. п. были оставлены без изменений прогнозы по еще одному подъему в этом году, невзирая на ослабление темпов роста потребительских цен
• Под наибольшим давлением рынок акций Австралии из-за резкой переоценки инвесторами перспектив акций горнодобывающих и энергетических компаний
• Акции Toshiba продолжают дешеветь из-за затягивания публикации финансовой отчетности и перспективы внесения на рассмотрение иска против компании от Western Digital в отношении работы их совместного предприятия
• Количество новых рабочих мест в Австралии в мае составило 42 тыс. против прогноза в 10 тыс.
• ВВП Новой Зеландии в первом квартале вырос на 2,5% в годовом выражении против ожиданий в 2,7%

Nikkei-225 (Japan): -0,32%
Hang Seng Index (Hong Kong): -1,06%
SSE Composite Index (China): -0,11%
BSE SENSEX (India): -0,52%

Развивающиеся рынки:

• Фондовые индексы стран с развивающейся экономикой в среду закрылись осторожным ростом в преддверии заседания ФРС
• В противовес глобальным тенденциям складывалась ситуация на фондовом рынке России

BRIC: +0,14%
MSCI EM: +0,39%
MSCI EM Eastern Europe: -0,72%
MSCI EM Latin America: 1,26%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -0,02%
Market Vectors Russia SBI (RSX): -3,28%

АДР (на торгах в США):

• В секторе АДР на российские компании в среду прокатилась мощная волна продаж из-за опасений в реализации законодателей США расширить пакет санкций против России
• Аутсайдером стали АДР на акции МТС (-5,15%), выбранные в качестве мишени из-за своей динамики лучше рынка в последнее время

MBT – Mobile TeleSystems ADR: -5,15%
LUKOY – LUKOIL ADR: -3,07%
OGZPY – GAZPROM ADR: -3,28%
NILSY – NORILSK ADR: -0,67%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть достигли очередных минимумов и в четверг утром торгуются вблизи $47/барр. по сорту Brent после разочаровывающих данных от Минэнерго США
• Минэнерго США: запасы сырой нефти: – 1.661 млн баррелей прогноз: – 2.450 млн баррелей
• Минэнерго США: запасы бензина: + 2.096 млн баррелей прогноз: – 1.150 млн баррелей
• Минэнерго США: Запасы дистиллятов: + 0.328 млн баррелей прогноз: + 0.550 млн баррелей
• Минэнерго США: Запасы дистиллятов: Загруженность НПЗ: + 0.30% прогноз: 0.0%
• МЭА: ОПЕК в мае увеличила добычу нефти к апрелю на 290 тысяч баррелей в сутки, это максимум 2017 года – 32,08 млн баррелей в сутки
• МЭА озвучило прогноз роста спроса на нефть в следующем году на уровне 1,4 млн. барр./сутки, предложения – 1,5 млн барр./сутки
• МЭА: мировые запасы нефти на 292 миллиона баррелей выше их среднего пятилетнего уровня.
• Цены на золото не смогли удержаться выше $1280/унцию после решения ФРС и в четверг утром торгуются на уровне в $1265/унцию

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $47,05/барр (+0,30%)

FOREX и валютный рынок:

• Решение ФРС повысить диапазон ключевой ставки на 25 б. п. до 1,00-1,25% оказало поддержку американскому доллару, однако его индекс к корзине валют завершил день с потерями в 0,4% из-за слабых макроэкономических данных до заседания Федрезерва, которые бросили тень на дальнейшие планы по ужесточению монетарной политики
• Розничные продажи в США в мае опустились на 0,3% (крупнейшее понижение за 16 месяцев) при прогнозе их увеличения на 0,1%
• Базовый индекс потребительских цен в США в мае вырос на 1,7% при прогнозе роста на 1,9%
• Согласно рынку фьючерсов на процентные ставки, вероятность повышения ФРС ключевой ставки в сентябре опустилась с 28% до 17%, в декабре она составляет 47%
• Единая европейская валюта практически достигала уровня в 1,13, максимума с 9 ноября, прежде чем откатиться практически к исходным позициям к утру четверга
• Японская йена укрепилась со 110 до 109 йен против американского доллара после чего вновь ослабла более чем на 0,5 фигуры
• Канадский доллар также укрепился против доллара на 0,45% на фоне ожиданий более раннего повышения ключевой ставки, однако рост австралийского и новозеландского доллара против американского доллара был гораздо сильнее – порядка 1,3% и 1,4%
• Российский рубль спасовал перед решением ФРС – доллару удалось преодолеть планку в 57 руб. и укрепиться еще на 30 копеек к утру четверга

Ликвидность:

• Ситуация с ликвидностью в преддверии налогового периода сохраняется благоприятной. Краткосрочные ставки МБК остались вблизи минимальных значений начала июня.

MosPrime Rate (overnight): 9,28%

Экономический календарь (время мск.):

11:30 – Розничные продажи в Великобритании
14:00 – Решение Банка Англии по процентной ставке
14:00 – Голосование комитета по монетарной политике Банка Англии по процентной ставке
14:00 – Протоколы предыдущего заседания Банка Англии
15:30 – Еженедельный отчет по числу обращений за получением пособий по безработице в США
15:30 – Индекс деловой активности в производственном секторе Филадельфии
16:15 – Объем промышленного производства в США
23:00 – Выступление управляющего Банка Англии Марка Карни

Новости:

Внешний фон оценивается как негативный

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Американский рынок акций встретил решение ФРС на новых рекордных максимумах, однако технологический сектор остался уязвим к возобновлению коррекции
• Цены на нефть марки Brent продолжают тяготеть к снижению на фоне признаков роста глобального предложения
• До начала нового сезона квартальной отчетности инвесторы будут чутко следить за предстоящими публикациями макроэкономических данных, а также скорости и успешности реализации предвыборных обещаний президента США Дональда Трампа
• Рубль продолжает демонстрировать чудеса стабильности на фоне снижения цен на нефть в преддверии заседания Банка России

Технически (тренды):

• Краткосрочно: Индекс ММВБ в отсутствие покупателей возобновил сползание вниз, пройдя вниз уровень в 1850 пунктов на повышенных объемах и установив новый минимум с начала года. Таким образом были сведены на нет имевшиеся предпосылки для технического отскока, что предполагает сохранение негативной динамики
• Среднесрочно: Индекс ММВБ ушел ниже значимого уровня в 1900 пунктов, что делает более высокими шансы продолжения коррекции вплоть до 1800 пунктов
• Долгосрочно: Отсутствие подтверждения области 1900-1950 по индексу ММВБ в качестве зоны поддержки создает предпосылки для продолжения коррекции вплоть до 1750 пунктов

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.