Первый квартал мировые рынки закрывают хорошим движением вверх

Ожидания

• В четверг все основные американские фондовые индексы закрылись ростом, который составил около 0,3%. Индекс Nasdaq опять переписал свои исторические максимумы.
• На европейских рынках акций вчера царили позитивные настроения, и большинство фондовых индексов также выросло. Исключением стал британский рынок акций, который закрылся возле нулевых отметок.
• По итогам среды цена на июньские фьючерсы нефти марки Brent подросли до уровня $53,12, прибавив по итогам дня около 1,1%. Накануне подъем цен ускорился после публикации статистики по запасам от EIA.
• Российский рынок акций в четверг не показал явных успехов даже несмотря на позитивный внешний фон и подъем нефтяных цен.
• Долларовый индекс РТС при поддержке сильного курса рубля двигался вверх, в то время как рублевый индекс ММВБ плавно стоял на месте или сползал вниз.
• Основные продажи сегодня сконцентрировались в бумагах телекомов и представителей химии и нефтехимии. Хуже рынка себя чувствует потребительский сектор.
• Повышенным спросом в четверг пользуются бумаги энергетиков (+1,6%) и транспорта (+1,33%).
• Российская валюта вновь демонстрирует силу: пара USD/RUB в четверг опустилась к уровню в 56,00, обновив свой предыдущий годовой минимум.
• Чистая прибыль Газпрома по РСБУ за 2016 г. выросла на 2% и составила 411,42 млрд руб. против 403,52 млрд руб. годом ранее. Выручка компании сократилась на 9,2% – до 3,93 трлн. руб. Прибыль до налогообложения увеличилась с 434,48 млрд. руб. в 2015 г. до 631,42 млрд руб. в 2016 г.
• Чистая прибыль РусГидро по РСБУ за 2016 г. выросла на 40% и составила 41,87 млрд руб. Выручка выросла на 7,4% – до 115,03 млрд руб. EBITDA в 4 кв. 2016 г. поднялась на +7,3% до уровня 15,39 млрд руб., а за весь 2016 год до 73,89 млрд руб. (+28,8%).
• Золотовалютные резервы ЦБ РФ на 24 марта выросли до 399 млрд. долл., против 395.7 млрд. долл. неделей ранее.
• В эту пятницу агентство Fitch объявит результаты пересмотра рейтинга России.

Америка:

• Американские фондовые индексы по итогам торгов в четверг показали дружный подъем. Однако этот рост был достаточно скромным и составил в среднем около 0,3%. Лидировал в росте финансовый сектор акций.
• Приближается конец месяца и первого квартала и управляющие фондов просто хотят закрыть его сильнее, чтобы иметь лимиты покупок на следующий отчетный период.
• Индекс Nasdaq Composite закрывает ростом пятую сессию подряд. С начала года этот индекс уже 21 раз переписывал свои рекордные уровни.
• Согласно пересмотренным данным, в 4-м квартале 2016 г. экономика США выросла на 2,1% г/г. Ранее сообщалось о повышении на 1,9%, а ожидалось, что рост составит 2%.
• Пересмотр произошел в основном за счет повышения потребительских расходов с 3% до 3,5%, на их долю которых приходится 70% ВВП США.
• Прибыли американских компаний повысились на 9,3% в годовом выражении – это наибольшие темпы роста с 2012 года.
• На прошлой неделе количество первичных заявок за пособием по безработице уменьшилось на 3 тыс. и составило 258 тыс. Аналитики в среднем ожидали падения показателя на 14 тыс.
• В среду президент ФРБ Бостона Эрик Розенгрен заявил, что ФРС должна быть готова в случае необходимости поднять ставки в общей сложности четыре раза в 2017 году, чтобы не допустить перегрева экономики США.
• Президент ФРБ Сан-Франциско Джон Уильямс также считает, что возможно более трех повышений ставки в этом году.
• Согласно официальному прогнозу FOMC, в этом году будет три повышения ставки (в марте одно уже состоялось) – на 25 базисных пунктов каждое.
• На данный момент рынок фьючерсов оценивает вероятность повышения ставки в июне в 54%.

DOW: +0,33%
S&P500: +0,29%
NASDAQ: +0,28%

Pre-Market: -0,20%

Европа:

• В ходе торгов Европе в четверг выросло большинство фондовых индексов за исключением британского рынка акций.
• Сводный индекс крупнейших предприятий региона EuroStoxx-50 прибавил 0,18% и вышел сейчас на ценовые максимумы с декабря 2015 г.
• Впервые за последние три дня британский индекс FTSE-100 вчера закрылся в красной зоне (-0,06%) на фоне активизации продаж в секторе акций телекомов и real estate.
• В средине недели Великобритания уведомила ЕС об официальном запуске процедуру выхода страны из Евросоюза.
• Международное рейтинговое агентство S&P не видит причин пересматривать свой негативный прогноз по суверенному рейтингу Великобритании после запуска процедуры Brexit.
• Индекс потребительского доверия в еврозоне в марте составил -5,0 п., то есть остался на уровне прогноза и предыдущего месяца.
• Индекс потребительских цен Германия (в первом чтении) в марте вырос на 0.2% м/м и 1.6% г/г против прогноза роста на 0.4% м/м 1.8% г/г.
• Сводный индекс делового доверия к экономике еврозоны в марте опустился до 107.9 п. с 108 п. в феврале. Аналитики в среднем ожидали повышения индикатора до 108.3 п.
• Рыночная стоимость ритейлера одежды H&M в четверг падала более, чем на 3%. Шведская компания сократила квартальную прибыль на 3%, до 2,46 млрд шведских крон ($277,1 млн) на фоне снижения продаж.

DAX: +0,44%
FTSE 100: -0,06%

Азия:

• На рынках Азиатско-Тихоокеанского региона в конце этой недели наблюдается разнонаправленная динамика. Лучше остальных торгуются китайские фондовые индексы.
• В плюсовой зоне там сегодня находятся акции энергетических компаний, которые отрабатывают вчерашний рост цен на нефть.
• Индекс деловой активности в секторе услуг экономики Китая в марте ускорился до 55,1 п. – максимум с мая 2014 года. В феврале показатель составил 54,2 п.
• Правительство Китая поддерживает сферу услуг, чтобы компенсировать спад в таких традиционных секторах, как тяжелая промышленность.
• Индекс деловой активности в промышленном секторе экономики Китая в марте вырос до 51,8 п. против 51,6 п. в феврале. Сейчас он достиг максимальных за пять лет уровней.
• Уровень безработицы в Японии с учетом сезонных колебаний в феврале снизился до 2,8% с отметки предыдущего месяца в 3%. Число безработных в стране в январе составило 1,88 миллиона человек, что на 250 тысяч меньше аналогичного показателя годичной давности.
• Операционная прибыль крупнейшей сталелитейной компании Южной Кореи Posco в 1-м квартале 2017 г выросла на 82%, или в 1,8 раза, и достигла 1,2 трлн вон, что является максимумом с апреля-июня 2012 года. Улучшение показателей произошло благодаря сильному спросу и повышению цен на сталь.

Nikkei-225 (Japan): -0,18%
Hang Seng Index (Hong Kong): -0,63%
SSE Composite Index (China): +0,18%
BSE SENSEX (India): -0,24%

Развивающиеся рынки:

• За первый квартал сводный индекс развивающих стран MSCI EM вырос на 12,43%. Это почти в два раза выше, чем прирост по США и Европе.
• По итогам торгов в четверг фондовые индексы развивающихся стран показали разнонаправленную динамику.
• Сильные позиции сохраняет российский рынок акций. Китай и Бразилия вчера закрылись в красной зоне.
• Биржевой фонд, ориентированный на Россию – Market Vectors Russia (RSX), вчера продолжил показывать подъем, прибавив еще +0,77%, после роста на +0,14% и на +0,43% двумя днями ранее.

BRIC: -0,37%
MSCI EM: -0,25%
MSCI EM Eastern Europe: +0,52%
MSCI EM Latin America: -0,21%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -0,53%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +0,77%

АДР (на торгах в США):

• В среду депозитарные расписки российских компаний на Лондонской фондовой бирже в основном показывали умеренный подъем. В лидерах роста там были бумаги Роснефти и ВТБ. .
• На бирже Нью-Йорке по депозитарным распискам МТС (-2,38%) сейчас можно наблюдать коррекцию после нескольких дней роста неделей ранее. показали коррекцию после роста накануне. Остальные бумаги показывали разнополярную динамику.
•
MBT – Mobile TeleSystems ADR: -2,38%
LUKOY – LUKOIL ADR: -0,72%
OGZPY – GAZPROM ADR: +0,78%
NILSY – NORILSK ADR: +0,57%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• Цены на нефть уверенно растут три торговые сессии подряд. В четверг рост котировок Brent остановился возле отметки $53,0/барр. Чуть ниже этого уровни ценник находится в пятницу утром.
• Поддержку ценам на нефть оказывают данные Минэнерго США по запасам энергоносителей в стране. Кроме того, ситуация в Ливии так и не нормализовалась и конфликт снижает поставки нефти на внешние рынки.
• Министерство энергетики США вчера сообщило: запасы нефти выросли на +867 тыс. барр, при этом запасы бензина упали на -3,747 млн. барр.
• Сейчас трейдеры делают ставку на то, что рост загрузки НПЗ и сокращение запасов бензина с временным лагом скажутся на сокращении запасов сырой нефти.
• Исполнительный директор Международного энергетического агентства (МЭА) Фатих Бироль заявил, что ожидает второй волны роста добычи в США, если цены на нефть закрепятся на уровне $50-60 за баррель.
• Также участники мирового нефтяного рынка оценивают вероятность продления соглашения нефтедобывающих стран об ограничении добычи, действие которого завершается в конце июня.
• За последние дни курс доллара неплохо отыгрывает свои позиции. На этом фоне ценник на золото сейчас смотрит вниз. Утром в пятницу драгметалл торгуется возле отметки $1242,5/унц.

NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: $52,8/барр (-0,2%)

FOREX и валютный рынок:

• Курс доллара продолжает расти к евро и иене в четверг после выхода позитивных данных в США и заявлений руководителей ФРС прозвучавших на этой неделе.
• Благоприятная экономическая статистика, выходившая на этой неделе по США, также помогает индексу доллара вновь начать набирать вес. Индекс DXY торгуется возле отметки 100,5 п, против отметки 98,0 в начале недели.
• В последние дни курс евро попал под ощутимое давление после сообщения Reuters о том, что выросшие в последнее время надежды на повышение ставок ЕЦБ в начале следующего года могут оказаться преждевременными.
• Ряд источников из Совета управляющих ЕЦБ ранее выразили желание донести до инвесторов информацию о том, что период ультра-стимулирующей политики далек от завершения.
• Пара EUR/USD утром в пятницу торгуется возле 1,0675.
• Российская валюта вчера опять демонстрировала силу: пара USD/RUB в четверг опустилась к уровню в 56,00, обновив свой предыдущий годовой минимум.
• Трейдеры говорят, что на этой круглой цифре расположен опционный барьер и дальнейшее снижение может вызвать цепную волну технических продаж доллара.
• Усиление позиций рубля происходит на фоне выхода цен на нефть на новые локальные максимумы, а также заявления Президента РФ Путина о том, что он готов встретиться с Д. Трампом для нормализации американо-российских отношений.

Ликвидность:

• Ликвидность в норме. Отклонений от обычного состояния рынка не видно. Ставки МБК в конце месяца показывают рост.

MosPrime Rate (over night): 10,23%

Экономический календарь (время мск.):

10:55 – Изменение числа безработных в Германии за март.
11:30 – Финальная оценка ВВП Великобритании за IV квартал 2016 г.
12:00 – Индекс потребительских цен в еврозоне за март.
15:30 – Личные расходы потребителей в США за февраль.
15:30 – Личные доходы потребителей в США за февраль.
16:45 – Индекс деловой активности в производственном секторе региона Чикаго за март.
17:00 – Финальная оценка индекса потребительского доверия в США за март.
17:00 – Выступление президента ФРБ Миннеаполиса Нила Кашкари.

Агентство Fitch объявит результаты пересмотра рейтинга России.
Энел Россия представит финансовые результаты за 2016 г. по РСБУ

Новости:

Внешний фон оценивается нейтрально-негативный.

• Обзор новостей сегодня выйдет отдельной статьей.

Настроения на рынке:

• Американский рынок акций продолжает двигаться вверх, сильно закрывая первый квартал этого года.
• Цены на нефть Brent также двигаются вверх. Котировки Brent приближаются сейчас к ближайшему месячному сопротивлению на $53,5/барр.
• Российский рынок акций вчера не показывает сильной динамики. Вероятная причина – укрепляющийся курс рубля, который негативно влияет на наших экспортеров.
• Курс рубля к доллару и евро вчера показал новое укрепление на фоне роста цен энергоносителей.

Технически (тренды):

• Краткосрочно: В начале недели индекс ММВБ нашел поддержку на круглой отметке в 2000 п. Теперь основной целью роста для него является отметка 2070 п, преодоление которой открыло бы путь в район 2130 п.
• Среднесрочно: Наш рынок акций «пилит» в рамках месячных ценовых минимумов и максимумов в зависимости от внешнего фона и цен на нефть.
• Долгосрочно: Наш рынок акций пока еще находится в фазе долгосрочного роста. А снижение в феврале и марте – это просто коррекция в рамках этого растущего тренда.

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.