Финансовые рынки на пятницу.

Америка:
• Снижение ставки ФРС снизило напряженность на долговом рынке. Ставка Либор овернайт вчера опустилась до 0,73%. Это было позитивным фактором.
• Однако ВВП (GDP: Gross domestic product) за 3-кв. снизился на 0,3%, что является отрицательным фактором для финансовых рынков. И, по моему мнению, эта новость еще не отыграна рынком.
• Корпоративные новости.
• Мировой гигант Exxon Mobil отчитался о рекордной квартальной прибыли в $14.83 миллиардов. Это наибольший показатель по квартальной прибыли за всю историю бизнеса в США. Но это не помогло акциям Эксона вырасти.
• Акции страховой компании Hartford Financial Services обвались на 51.6% после того, как страховщик объявил о существенном квартальном убытке, съевшим всю предыдущую годовую прибыль.
• Motorola снизила прогноз прибыли на четвертый квартал и выразила беспокойство спросом на сотовые телефоны в следующем году. Кроме того, объявила о сокращении персонала на 3000 рабочих мест. Акции упали более чем на 5%.
• Косметический концерн Avon Products опубликовал квартальный отчет хуже ожиданий. Акции упали на 15.4%.
• American Express сообщил о сокращении 7,000 рабочих мест – более 10% персонала.
• Акции GM резко упали более чем на 10%. Власти шести штатов направили правительству США письма с просьбой поддержать концерн финансированием..

DJIA: +2,11%
S&P500: +2,58%
NASDAQ: +2,49%

Pre-Market: -1,3%

Европа:
• В течение четверга мы наблюдали изменение настроений от позитивных в начале, до негативных в конце дня.
• Прирост был обусловлен преимущественно снижением остроты на долговом рынке, после серии понижений учетных ставок Центробанками по всему миру.

DAX: +1,26%
FTSE: +1,16%

Развивающиеся рынки:
• Россия показала вчера прирост выше, чем в среднем развивающиеся рынки. Видится, что “бежать впереди паровоза” преждевременно.

BRIC: +11,30%
MSCI EM: +10,60%
MSCI EM Eastern Europe: +15,27%
MSCI EM Latin America: +6,23%

iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM): +13,50%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): +5,38%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +15,60%

Азиатские рынки:
• ЦБ Японии понизил учетную ставку на 0,2% до 0,3%, что хуже ожиданий.
• Mizuho Financial Group – второй по величине японский банк – понизил прогноз прибыли на 2008 год более чем вдвое, до $2,5 млрд., из-за потерь от инвестиций.
• В целом в Азии сегодня коррекция.
• Индия не в счет, она догоняет рынок, т.к. там торгов вчера небыло.

_{Значения индексов на момент написания обзора:}
Nikkei-225 (Japan): -5,01%
SSE Composite Index: -2,24% ( SSE100: -1,85%)
BSE SENSEX (India): +6,46%

АДР:
Лучше локального рынка: Мечел (+60%), МТС (+23%). По остальным бумагам на уровне локального рынка.

Нефть:
• Опять снижение, на данных о сокращении американской экономики, что автоматически означает снижение спроса на “черное золото”, поскольку США является крупнейшим в мире потребителем этого энергоносителя.
• Кроме того, негативно на сырьевой рынок действует укрепление доллара, начавшееся сегодня вновь.

NYMEX Crude Oil: 65,96 $/BBL (-2,28%)

Сегодня утром фьючерсы на нефть: -2,7%

FOREX и валютный рынок:
• Доллар вновь растет против Евро и Йены, что негативный фактор для фондового рына.

Ликвидность:
• Остатки на корсчетах выше, но не настолько существенно, чтоб кардинально повлиять на ситуацию с ликвидностью.
• MosPrime Rate: 8,54% ( -0,04).

Новости:
• Новостной фон нейтральный.

Рынок:
• Первая волна оптимизма закончилась. Что дальше!? ))

Технически:
• Рынок вчера вышел выше от уровня сопротивления 650 пунктов по индексу ММВБ, теперь справедливо ждать коррекции, чтобы протестировать его в качестве поддержки. (см. Итоги дня)

Календарь:
• 03:01 Великобритания Gfk Consumer Confidence – Индикатор потребительского доверия Gfk в октябре.
• 10:00 Германия Retail sales – Розничные продажи в сентябре.
• 13:00 Еврозона Unemployment rate – Уровень безработицы
• 15:30 США Personal income- Личные доходы за сентябрь.
• 15:30 США Personal spending – Личные расходы за сентябрь.
• 15:30 США Employment Cost Index – Индекс стоимости рабочей силы за III квартал.
• 16:45 США Chicago Purchasing Managers Index (PMI) – Индекс деловой активности менеджеров по снабжению Чикаго.

Ожидание:
• Коррекция после трех дней существенного роста.

Рекомендации:
• Спекулянтам: Прикрыть, кто еще не прикрыл, позиции. Рекомендованы покупки вновь, от уровня 650 пунктов по индексу ММВБ, с целью по индексу 800-850.
• Средесрочно: Удерживать позиции с целью 1200 пунктов по индексу ММВБ, со стопом на 2-3% ниже 650 пунктов по индексу ММВБ.
• С инвестиционными целями: Наращивать позиции (Без использования маржинальных плечей!). Приоритетные сектора: металлургия, газо – нефтедобыча, угольная отрасль, гидрогенерация, мобильная связь.

(!) Беспрецедентно высокая волатильность, широкие спрэды, огромные гэпы, низкая ликвидность, отсутствие маржинальных плеч, запрещение коротких продаж, высокий уровень гарантийного обеспечения (ГО) на срочном рынке, непрогнозируемые остановки торгов – делают спекуляции высоко рискованными.