Фондовые рынки остаются в боковике вторую неделю

Изменение индексов за неделю:
Индекс РТС: 1548.93 (-1.4%)
Индекс MocБиржи: 3637.60 (-1.5%)
Курс доллара к рублю: 74.01 (-0.5%)
Нефть марки Brent: 68.84 (+0.8%)
Индекс DOW JONES: 34352.00 (-0.8%)

• ФРС, заявившая, что не будет немедленно сворачивать программу количественного смягчения и повышать процент, помогла восстановиться глобальным рынкам акций, рухнувшим после выхода во вторник и в среду разочаровывающей статистики по занятости и инфляции в США.
• Последние дни заметно перемещение фокуса интереса (и капитала) глобальных инвесторов с развитых на развивающиеся рынки.
• В целом же, в понедельник мы наблюдаем сохранение бокового тренд на локальном российском и глобальных рынках.

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: вне рынка.
• Позиционно: без позиций.
• С долгосрочными инвестиционными целями покупка
Облигации: выпусков 52001, *002, *003, 26225, *233, *235, *236, 46020.
Акции: Полиметалл, Северсталь, ММК, НЛМК, РусАл, Акрон, ФосАгро, ВСМПО Ависма, Московская биржа, Яндекс, Mail.ru, АФК Система, Сургутнефтегаз, Сургутнефтегаз прев., НОВАТЭК, Магнит, Лента, Газпромнефть, Петропавловск (POGR), Мосэнерго, РусГиро, Юнипро, ИнтерРАО, Ростелеком, КАМАЗ.

Технический анализ подготовлен в системе XTick Professional.

Россия:

• На российском рынке акций в течение недели 10-14 мая мы наблюдали разнонаправленную динамику акций, в целом нейтральную для индексов.
• Так как российские ценные бумаги представлены, в подавляющем большинстве, выпущены компаниями сырьевых и экспортно ориентированных отраслей, они выигрывают от снижения курса доллара к корзине мировых валют, а также на росте сырьевых товаров. Сброса акций нет. От этого удерживают ожидания сильных финансовых показателей по локальным компаниям по итогам первого полугодия, а также желание получить дивиденды, пик выплаты которых приходится на середину июля.
• По этой же причине укрепляется курс рубля к доллару и евро.
• В целом, текущая конъюнктура на мировых сырьевых и финансовых рынках благоприятствует российскому рынку акций, удерживает его от существенной коррекции.

Америка:

DOW: +1,06%
S&P500: +1,49%
NASDAQ: +2,32%

Pre-Market: -0,35%.

• Американский рынок акций на прошедшей неделе продемонстрировал два резких овала во вторник и в среду, на выходе негативной статистики, сначала по занятости, а затем по инфляции. Однако, падение было полностью нивелировано таким же резким восстановлением рынка в четверг и пятницу.
• Росту индексов под закрытие недели способствовали акции компаний энергетического сектора (отраслевой индекс: +3,2% в пятницу), вслед за ростом цен на нефть.
• Другим центром роста стали акции компаний микроэлектронного сектора (+3,0% по отраслевому индексу), после выхода новостей о том, что правительство планирует выделить $52 млрд. долларов на развитие производства мироЧИПов на территории США.
• Сезон отчетов за 1 кв. подходит к концу. Из 457 компаний, входящих в индекс S&P 500, опубликовавших результаты, 87% превзошли прогнозы.
• На эту неделю остались отчеты крупных ритейлеров: Walmart, Home Depot, Target, Lowe’s и др.
• Airbnb (+4,0%) отрапортовал от росте на 52% заявок на аренду, на фоне начала сезона отпусков.
• Walt Disney (-2.6%) сообщил о более слабых темпах подписки, чем ожидалось, на его он-лайн видео.

Европа:

• Пан-Европейский индекс STOXX 600 вырос в пятницу на 1.1%.
• Лидирующими секторами были топливно-энергетический и розничный. Первый рос на росте цен на нефть, второй на ожиданиях повышения темпов инфляции.

Азия:

Nikkei-225 (Japan): -0,92%
Hang Seng (Hong Kong): +0,59%
SSE Composite (China): +0,78%
BSE SENSEX (India): +1,74%

• Сегодня, в понедельник, данные из Китая показали замедление роста промпроизводства в апреле, так же, как и объем розничных продаж оказался хуже прогноза. Несмотря на это индексы в Китае и Гонконге устояли от падения. Reuters …
• Сообщается о вспышках коронавирусной инфекции в Сингапуре и на Тайване.
• В Японии негативные настроения были спровоцированы данными о росте темпов распространения коронавирусной инфекции, при более медленных темпах вакцинации, чем планировалось. На сегодняшний день в Японии вакцинировано около 3% населения, что является наихудшим показателем среди развитых стран.
• В лидерах снижения на Токийской бирже были акции автоконцерна Honda Motor (-2.68%) на фоне проблем с поставкой полупроводниковых компонентов, и акции производителя кабельной продукции Fujikura (-15,4%), предупредившей о падении прибыли из-за роста цен на медь и другие цветные металлы.

Развивающиеся рынки:

BRIC: +1,22%
MSCI EM: +1,14%
MSCI EM East Europe: +0,12%
MSCI EM Latin America: +1,61%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): +1,83%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +0,22%

• Российский рынок акций в пятницу был хуже индексов стран своей развивающейся группы.

АДР (на торгах в США):

MBT – Mobile TeleSystems ADR: +1,83%
LUKOY – LUKOIL ADR: +0,45%
OGZPY – GAZPROM ADR: +1,06%
NILSY – NORILSK ADR: +0,03%

• ГМК НН хуже рынка.

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

Crude Oil Brent: 68,71 $/bbl (+2,48%)
Pre-Market: -0,12%

• Три фактора стали причиной роста цен на нефть в пятницу: снижение индекса доллара; ослабление темпов распространения пандемии в США, что может стимулировать экономическую активность и мобильность населения, а так же оптимизм и рост на Wall Street.
• Кроме того, на рост котировок повлияла новость о том, что трубопровод Colonial запущен лишь частично, менее чем на половину мощности. После его блокировки хакерами в начале недели, и возобновления поставок в среду, после выплаты хакерам отступных. По трубопроводу из Техаса на северо-восток идет 2,5 миллиона баррелей топлива в сутки или 45% бензина, дизельного топлива и авиакеросина, потребляемого Восточным побережьем.
• Baker Hughes сообщила в пятницу, что количество активных нефтяных вышек в США выросло на +8 буровых установок за неделю, закончившуюся 14 мая, до нового годового максимума в 352 буровых установки, что вдвое выше 15-летнего минимума августа (172).

FOREX и валютный рынок:

• В понедельник на валютном рынке сохраняется паритет курсов валют, относительно пятницы.
• Рубль демонстрирует укрепление на фоне роста цен на сырьевые товары.
• Британский Фунт укрепляется, после ослабления коронавирусных ограничений.

Ликвидность:

• Ситуация с рублевой ликвидностью оценивается как ухудшающаяся. Ставки на рынке МБК выросли за неделю на 0,5 пп.

MosPrime Rate: 5,11% (+0,02 пп)

Экономический календарь (время мск.):

• В календаре на понедельник нет значимых экономических статданных по Европе и США.

Рыночные настроения:

Настроения глобальных инвесторов нейтральные.
Настроения локальных инвесторов нейтральные.

Технический анализ (тренды):

По индексам Московской биржи:
• Краткосрочно: боковой тренд.
• Среднесрочно: боковой тренд.
• Долгосрочно: растущий тренд.

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.