Серия плохих новостей сломила оптимистичный настрой инвесторов

Изменение индексов за неделю:

Индекс РТС: 1213.40 (+1.4%)
Индекс MocБиржи: 2492.70 (+0.6%)
Курс доллара к рублю: 64.66 (-0.2%)
Нефть марки Brent: 66.92 (-0.1%)
Индекс DOW JONES: 25545.00 (-1.4%)

По ситуации

• Друг за другом в пятницу вышли резко негативные данные о деловой активности в Европе и США, что подорвало веру инвесторов в рыночные перспективы.
• На фоне роста рисков, начался отток капитала из акций в облигации, золото, и сворачивание сarry trade стратегий. На этом фоне, упали индексы акций, выросли котировки золота, а на валютном рынке произошло резкое падение курсов валют развивающихся рынков (в первую очередь Латиноамериканских) против роста курса йены.
• Российский рынок акций и курс рубля поддержала Эльвира Набиуллина, которая сообщила о более низкой, чем расчетная, инфляции, и, в связи с этим, планах ЦБ РФ сократить ключевую ставку во второй половине года, при том, что сейчас она пока сохраняется прежней 7,75%.
• От падения на мировых рынках не остался в стороне и российский рынок акций в пятницу. Краткосрочный тренд роста по индексам РТС и ММВБ был сломлен. Индексы РТС и IMOEX находятся сейчас в зоне исторического сопротивления.
• Однако, вышедшие в воскресенье новости о том, что американский специально назначенный для расследования прокурор Роберт Мюллер не нашел никаких доказательств сговора между командой президента Дональда Трампа 2016 года и Россией, может стать новостью обеспечивающий оптимизм в отношении России, и поводом, если не для отмены, то для неведения новых экономических санкций против нашей страны.
• На понедельник рыночные настроения не сформировались, рекомендуется выжидательная стратегия.
• Подробней о рыночных новостях ниже по тексту обзора …

Рекомендации

• Дейтрейдерам / спекулянтам: Вне рынка.
• Позиционно: Покупать акции компаний, выплачивающих высокие дивиденды: ГМК НН, Северсталь, Сургутнефтегаз преф, Сбербанк преф. и т.п.
• С инвестиционными целями: Покупать ОФЗ дальних выпусков: 26212, 26221, 26224, 26226, 46020, 46022.

Америка:

• Индекс деловой активности в производственном секторе США от Mar Markit, опубликованный в пятницу, неожиданно упал на -0,5 до 52,5 пункта, что ниже ожиданий от +0,5 (53,5). Это усилило негативный эффект о вышедших ранее аналогичных слабых данных по Европе.
• Темпы падения американских индексов в пятницу были самыми сильными с начала этого года. Инвесторы испугались глобальной рецессии.
• Котировки финансовых компаний, чувствительные к процентным ставкам, упали на 2,8% по отраслевому индексу.
• Акции Nike (-6,6%( рухнули, после того, как продажи ее спортивной экипировки в Северной Америке не оправдали прогнозов.
• Акции Tesla (-3.5%) упали, после того, как аналитики Cowen написали, что ожидают снижение спроса на текущую модель 3, из-за того, что покупатели будут ждать анонсированную более дешевую Tesla во втором квартале.
• Акции Boeing потеряли очередные 2.8%, после того, как стало известно, что авиакомпания Garuda отменила свой заказ на $6 млрд, на самолёты серии 737 MAX.
• Акции Netflix упали 4.5%, после того, как Apple презентовала конкурирующий стримминговый сервис.
• Подбодрила инвесторов своим прогнозом о планируемом росте продаж ювелирных украшений Tiffany (+3.1%).
• Уже в воскресенье прокурор Роберт Мюллер не нашел никаких доказательств сговора между командой президента Дональда Трампа 2016 года и Россией.

DOW: -1,77%
S&P500: -1,90%
NASDAQ: -2,50%

Pre-Market: -0,59%

Европа:

• Производственный PMI Еврозоны по данным Mar Markit неожиданно упал на -1,7 до 47,6 пунктов, это слабее прогноза +0,2 (49,5). Снижение оказалось самым резким за почти шесть лет.
• В Британии усиливается политический кризис. Парламентарии не могут согласовать порядок выхода сраны из Евросоюза. Вероятно, вопрос об отставке премьер-министра Терезы Мэй будет поставлен на голосование на этой неделе.
• Почти все секторы в рамках STOXX 600 оказались в минусе: банки, авто и химическая промышленность снизились более чем на два процента каждый, наряду с промышленными товарами и услугами.
• Хуже рынка были итальянские Unicredit, Banco BPM и UBI, после того, как Credit Suisse заявил, что рынок недооценивает проблемы итальянских банков.

DAX: -1,61%
FTSE 100: -2,01%

Азия:

• Все 33 сектора в составе широкого индекса Topix (-2,5%) в красной зоне сегодня. Индекс Nikkei продемонстрировал самое сильное дневное падение с декабря.
• Хуже всего пришлось страховым компаниям: Dai-ichi Life Holdings (-3%), T & D Holdings (-2,7%), Tokio Marine Holdings (-1,4%). Банки, так же в аутсайдерах: Mitsubishi UFJ Financial Group (-3%), Mizuho Financial Group (-1.1%), SoftBank (-5%) и т.д.
• Так же, под прессингом продаж оказались акции робототехнических компаний: Fanuc (-3.8).

Nikkei-225 (Japan): -3,01%
Hang Seng Index (Hong Kong): -1,93%
SSE Composite Index (China): -1,53%
BSE SENSEX (India): -1,01%

Развивающиеся рынки:

• Сильнее всего пострадали в пятницу рынки Латинской Америки. Мало того, что на их континенте локальный кризис, так к нему может присовокупиться и мировое падение экономики. Курсы национальных валют Мексики, Бразилии, Аргентины, Чили упали до 5% за недель.

BRIC: -1,41%
MSCI EM: -0,94%
MSCI EM Eastern Europe: -2,09%
MSCI EM Latin America: -4,31%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM): -2,93%
Market Vectors Russia SBI (RSX): -2,65%

АДР (на торгах в США):

• Снижение российских АДР было в пятницу в рамках глобального спада.

MBT – Mobile TeleSystems ADR: -3,35%
LUKOY – LUKOIL ADR: -0,83%
OGZPY – GAZPROM ADR: -3,33%
NILSY – NORILSK ADR: -1,46%

Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:

• В пятницу у трейдеров возникли сомнения относительно спроса на энергоносители на фоне опубликованных более слабых-чем-ожидалось экономических данных по Европе и США.
• По данным Baker Hughes, количество активных нефтяных вышек в США на неделе, закончившейся 22 марта, сократилось на 9 шт. до 11-месячного минимума в 824 буровую установку.
• Медвежьим фактором, так же, является рост добычи нефти в США до рекордно высокого уровня в 12,1 млн. баррелей в сутки, недавний рост запасов бензина в США до рекордно высокого уровня в 259,6 млн. баррелей, и рост поставок нефти на НПЗ в Cushing до 14-месячного максимума.

• Золото выросло в пятницу и понедельник, так как аппетит инвесторов к более рискованным активам угас на опасениях по поводу возможного спада в США и замедления глобального роста, что усилило привлекательность для слитков вечного металла, наряду с иеной и облигациями.

ICE Brent Crude: 67,00 $/bbl (-1,25%)
Pre-Market: -0,57%

FOREX и валютный рынок:

• Доллар упал против йены в пятницу, на фоне опубликованных в США слабых статистических данных.
• Хуже доллара была Евровалюта, так как данные по европейской экономике оказались еще хуже американских.
• Йена укрепляется. Йена является одной из самых крупных валют для мирового кредитования, и в период нестабильности капитал возвращается в Японию.
• Турецкая лира упала к доллару более чем на 4% в пятницу.
• Рубль, на этом фоне резко укрепился к доллару на вечерней торговой сессии.

Ликвидность:

• Межбанковская ставка ниже ключевой ставки ЦБ. С ликвидностью проблем нет.
• По итогам прошедшего в пятницу очередного заседания ЦБ РФ, Эльвира Набиуллина сообщила о сохранении ключевой ставки на уровне 7,75%, но предупредила о планах регулятора снизить ее во второй половине года. См. Источник …

MosPrime Rate (over night): 7,70% (-0,03 пп)

Экономический календарь (время мск.):

12:00 Индекс настроений в деловых кругах Германии Ifo
16:00 Индекс опережающих экономических индикаторов Китая,

Новости

Новостной фон по России оценивается как нейтральный.

Настроения на рынке:

Инвестиционные настроения на глобальных рынках негативные.

Технический анализ (тренды):

• Краткосрочно: Растущий тренд в пятницу был сломлен.
• Среднесрочно: Боковой тренд.
• Долгосрочно: Растущий тренд.

—
© Plan.ru. Дневник Биржевого Трейдера.