Ожидания
• После выходного на Wall Street в понедельник, сегодня на мировых рынках складывается умеренно негативная тенденция. Вероятно, это начало сезонной январско-февральской коррекции на фондовых рынках.
• Эйфория, которая была в первые недели после избрания Дональда Трампа новым президентом США сходит на нет, и даже переходит в тревожность, так как вероятны резкие и непредсказуемые экономические решения новой администрации.
• Краткосрочную техническую картину на российском рынке акций можно охарактеризовать, как консолидацию. На сырьевом рынке, так же, пока затишье.
• Наиболее рациональная тактика для инвесторов сейчас – выжидательная. Рекомендуется сохранять чувство опасности.
• Взбодрить биржевых спекулянтов могут корпоративные квартальные отчеты, сезон которых только начинается.
• Ну и инаугурация президента США 20 января, может стать катализатором рыночных движений в стиле пословицы: “Покупай на ожиданиях, продавай на фактах”.
Рекомендации
• Дейтрейдерам / спекулянтам: вне рынка.
• Позиционно: вне рынка. Ждать коррекции для возобновления покупок.
• С инвестиционными целями: покупать ОФЗ выпусков 26207, 26211, 26212, 26214, 26215, которые сейчас на поддержках по МА200. Удерживать портфельные позиции в акциях. Покупать акции Газпрома, Сургутнефтегаза, Yandex, Дикси, Ленты, ВТБ, Полиметалла.
• С целями долгосрочных накоплений: Покупать доллар ниже 65 руб/usd.
Америка:
• В понедельник торгов yна Wall Street не было. Во вторник премаркет негативный.
• Крупная американская розничная сеть модной одежды American Apparel начала массово увольнять персонал и распродавать активы, после того, как не сложилась сделка по покупке ее производственных мощностей со стороны канадской Gildan Activewear. American Apparel находится в предбанкротном состоянии.
DOW: —
S&P500: —
NASDAQ: —
Pre-Market: -0,33%
Европа:
• Британский индекс FTSE обновил свой исторический рекорд.
• Акции французской телекоммуникационной группы Technicolor рухнули на 19.7%, на фоне опасения инвесторов, что компания резко снизит прибыль.
• Лучше рынка были банковские акции, с ростом отраслевого индекса на 2%, после того, как вышли сильные квартальные отчеты от американских банков, и на фоне ожидания повышения учетных ставок. Отдельно нужно отметить акции итальянского UBI Banca, которые выросли на 9.6%, и были лучшими в составе индекса STOXX, после того, как HSBC повысили по ним целевую цену.
• Хуже рынка были акции золоторудных компаний, на фоне коррекции биржевых цен на золото.
•
DAX: -0,64%
FTSE 100: -0,15%
Азия:
• Индекс Nikkei обносил свой шестимесячным минимум, на фоне непрерывно укрепления курса йены в течение второй недели подряд, и проблем с подушками безопасности на модели Fit у HONDA MOTOR (-2,7%).
• По остальным биржам Азии смешанные результаты сегодня.
Nikkei-225 (Japan): -1,48%
Hang Seng Index (Hong Kong): +0,52%
SSE Composite Index (China): +0,05%
BSE SENSEX (India): -0,34%
Развивающиеся рынки:
• Развивающиеся рынки в нисходящем тренде.
BRIC: -0,54%
MSCI EM: -0,77%
MSCI EM Eastern Europe: -0,19%
MSCI EM Latin America: -0,40%
iShares MSCI Emerging Markets (EEM): —
Market Vectors Russia SBI (RSX): —
АДР (на торгах в США):
• Торги АДР в понедельник на NYSE не проводились.
MBT – Mobile TeleSystems ADR: —
LUKOY – LUKOIL ADR: —
OGZPY – GAZPROM ADR: —
NILSY – NORILSK ADR: —
Нефть, энергия, сырьевые товары, драгоценные металлы:
• Добыча нефти в Китае снизилась на 7% г/г, на фоне старения месторождений и сворачивания капитальных расходов в новую разработку (Bloomberg).
• Цены на железную руду в 2016 году выросли на 81%, на алюминий на 12%, на медь на 25%, на фоне роста спроса со стороны китайских промышленных производителей.
NYMEX Crude Oil (Brent) сегодня: 55,74 $/bbl (-0,21%)
FOREX и валютный рынок:
• Фунт каждый день обновляет минимумы к евровалюте, на фоне активизации Британии в вопросе выхода из Евросоюза.
Ликвидность:
• Показатели ликвидности за неделю несущественно ухудшились. Ставка овернайт выросла на 0,1 пп. Это может быть признаком скупки доллара банками.
MosPrime Rate (over night): 10,32%
Экономический календарь (время мск.):
Всемирный Экономический Форум в Давосе
10:45 Отчёт по исполнению госбюджета Франции
12:00 Торговый баланс Италии
12:30 Индекс потребительских цен в Великобритании
12:30 Индекс цен на жильё в Великобритании
13:00 Индекс настроений в деловых кругах Германии ZEW
13:00 Индекс настроений в деловых кругах еврозоны ZEW
16:30 Индекс деловой активности в производственном секторе Нью-Йорка
16:45 Выступление президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма Дадли
17:30 Индекс опережающих экономических индикаторов Великобритании
18:00 Выступление министра финансов США Джека Лью
18:00 Выступление управляющей ФРС Лаэл Брейнард
18:00 Выступление премьер-министра Великобритании Терезы Мэй
Новости:
Внутренний новостной фон оценивается как нейтральный.
Настроения на рынке:
• Настроения инвесторов оцениваются как нейтральные.
Технический анализ (тренды):
• Краткосрочно: Консолидация, боковик, тренда нет.
• Среднесрочно: Индексы РТС и ММВБ находятся в среднесрочном восходящем канале.
• Долгосрочно: Растущий тренд.
Комментариев: 9
на “На рынке пока все спокойно, но тревожно.”
Подписка на комментарии к этому посту по Atom/RSS.
Strory, 17.01.2017 в 14:17.
Интересно, до какого уровня RUB к USD может укрепляться, что бы выкинуть последних лонгистов из населения. В праздники народ тарил доллар, но пока говорить о развороте рано да и предпосылки не понятны.
Вот вы, Дмитрий, пишете теперь про 65, до этого писали про 70, но рынок упорно идет на укрепление. Я не вижу предпосылок для обратного движения до того момента, пока у нас либо не снизят сильно учетную ставку, процента на 3-4, либо у нас не ухудшатся отношения с новой администрацией США, которая, похоже, будет более импульсивна и категорична.
DEVON, 17.01.2017 в 15:32.
Да а курс тем временем пробил уровень 59 и теперь уверенно идёт на 58. Возможно это связано с тем что в бюджете стоимость нефти заложена на треть ниже текущей, ИМХО.
Yurick, 17.01.2017 в 18:01.
Если и пробой то точно не “уверенный” ;,))
Уверенно будет если день ниже 59 закроем. А это вряд ли.
Дмитрий Сухов, 17.01.2017 в 22:02.
Доллар по 59 упорно выкупают, опять ))
Yurick, 17.01.2017 в 22:39.
Говорят, экспортеры активно продают бакс ок. 60 в предверии налогового периода. Так что пока тут постоим… Но я пока в позе на 70% против рубля.
Mike_MA, 18.01.2017 в 11:09.
очепятка:
– Индекс Nikkei –“обносил”– свой шестимесячным минимум,…
Yurick, 18.01.2017 в 13:16.
Фига се разкорелляция руб/брент поперла… Какой-то спрос на рубли чумовой сегодня. Вероятность сходить кратко к 58 растет.
Михаил, 18.01.2017 в 13:43.
Дмитрий в чем заключается идея Яндекса? И какой таргет ?
Дмитрий Сухов, 18.01.2017 в 14:54.
>>Михаил, 18.01.2017 в 13:43.
>>Дмитрий в чем заключается идея Яндекса? И какой таргет ?
Добрый день, Михаил.
Идея в Яндексе очень простая.
Компания недооценена относительно своей справедливой. фундаментальной цены на, примерно, 20%.
Плюс компания генерирует порядка 500 млн чистой прибыли, что дает основания ожидать ежегодной доходности инвестиций не менее 10% (это в долларах).
Сейчас, в моменте, котировки Яндекса снизились из-за укрепления рубля, что нужно использовать для покупок.
см. https://finance.yahoo.com/quote/YNDX/key-statistics?p=YNDX